【英語タイトル】White Oil Market Size & Share Analysis - Growth Trends and Forecast (2026 - 2031)
	・商品コード：MOR23MR059 ・発行会社（調査会社）：Mordor Intelligence ・発行日：2026年2月 ・ページ数：150 ・レポート言語：英語 ・レポート形式：PDF ・納品方法：Eメール（受注後2-3営業日） ・調査対象地域：中国、インド、日本、アメリカ、カナダ、ドイツ、イギリス ・産業分野：化学・材料

ホワイトオイル市場の規模とシェア

### 市場概要
– **調査期間**: 2021年 – 2031年
– **市場ボリューム（2026年）**: 158万トン
– **市場ボリューム（2031年）**: 169万トン
– **成長率（2026年 – 2031年）**: 年平均成長率（CAGR）1.36%
– **最も成長している市場**: アジア太平洋地域
– **最大の市場**: アジア太平洋地域
– **市場集中度**: 中程度
– **主要プレイヤー**:
– *免責事項*: 主要プレイヤーは特に順不同で整理されています。

### ホワイトオイル市場の分析
モルドールインテリジェンスによると、ホワイトオイル市場の規模は2025年に156万トンから2026年には158万トンに成長し、2031年には169万トンに達すると予測されています。この成長は、2026年から2031年の間に1.36%のCAGRで進行する見込みです。需要は高純度グレードに傾いており、これは水素化分解されたグループIIおよびIIIオイルが、米国および欧州の薬局方の硫黄、窒素、ポリサイクリック芳香族炭化水素に関する基準に適合しているためです。アジア太平洋地域の製薬メーカーは、USPグレードの原材料を確保するために数年にわたる供給契約を締結しており、欧州の柔軟包装コンバーターは、MOAHおよびMOSHの基準を満たすために食品グレードのホワイトオイルを使用してリサイクルインクを代替しています。インドや中東のパーソナルケアブランドは、アーユルヴェーダおよびハラール基準を満たす軽質パラフィンキャリアに依存し、地域ごとの処方戦略の違いを強化しています。競争ダイナミクスは、燃料と特殊用途の間でパラフィンストリームを切り替えることができる統合精製業者に有利ですが、ニッチブレンダーは、粘度のカスタマイズをバッチ分析証明書と組み合わせることで価格決定力を維持しています。

### 主要な報告の要点
– **グレード別**: 薬品グレードは2025年にホワイトオイル市場シェアの66.23%を保持し、2031年まで1.32%のCAGRで成長しています。
– **基油別**: グループIIは2025年にホワイトオイル市場シェアの67.12%を占め、2031年まで1.73%のCAGRで成長しています。
– **粘度別**: 低粘度は2025年に51.08%のボリュームを保持し、2031年まで1.41%のCAGRで成長しています。
– **用途別**: パーソナルケアは2025年にホワイトオイル市場シェアの25.56%を占め、2031年まで2.11%のCAGRで成長しています。
– **地理別**: アジア太平洋地域は2025年に世界のボリュームの63.44%を占め、2031年まで1.35%のCAGRで成長しています。

注: 本報告書の市場規模および予測数値は、モルドールインテリジェンスの独自の推定フレームワークを使用して生成されており、2026年1月時点での最新のデータと洞察で更新されています。

### グローバルホワイトオイル市場のトレンドと洞察
#### ドライバーの影響分析
– **ドライバー**: アジア太平洋地域の生物製剤充填ラインの急増がUSPグレードのホワイトオイルを要求
– **CAGR予測への影響**: +0.3%
– **地理的関連性**: アジア太平洋地域を中心に、北米にも波及
– **影響タイムライン**: 中期（2-4年）

– **ドライバー**: 欧州のMOAH/MOSH基準が包装における食品グレードのホワイトオイルへのシフトを加速
– **CAGR予測への影響**: +0.2%
– **地理的関連性**: 欧州、北米への採用
– **影響タイムライン**: 短期（≤ 2年）

– **ドライバー**: インドのアーユルヴェーダ化粧品ブームが軽質パラフィンホワイトオイルの使用を促進
– **CAGR予測への影響**: +0.2%
– **地理的関連性**: インド、中東および東南アジアへの輸出増加
– **影響タイムライン**: 中期（2-4年）

– **ドライバー**: 新興経済国におけるポリマーおよびプラスチック処理の拡大
– **CAGR予測への影響**: +0.2%
– **地理的関連性**: アジア太平洋地域、中東、ラテンアメリカ
– **影響タイムライン**: 長期（≥ 4年）

– **ドライバー**: GCCの製薬能力の拡大が高純度グレードの輸入を促進
– **CAGR予測への影響**: +0.1%
– **地理的関連性**: サウジアラビア、UAE、北アフリカへの地域分配
– **影響タイムライン**: 中期（2-4年）

#### アジア太平洋地域の生物製剤充填ラインの急増
中国とインドでは、2024年から2025年にかけて50以上の新しい充填ラインが追加されました。各ラインは、エンドトキシンが0.25 EU/mL未満、PAHが3%未満のホワイトオイルを指定しており、これにより従来のグループIストリームは除外され、水素化分解された出力が好まれています。西洋のバイオシミラー需要に応える契約製造業者は、FDAに準拠した文書を要求しており、リアルタイムのバッチ分析を提供するサプライヤーが長期契約を獲得しています。この傾向は、プレミアム低粘度グレードのボリュームを押し上げ、製薬検証を欠くコモディティブレンダーのマージンを圧縮しています。

#### 欧州のMOAH/MOSH基準が包装における食品グレードのホワイトオイルへのシフトを加速
柔軟包装のコンバーターは、EFSAが乾燥食品におけるMOAHの移行が2 mg/kgを超えることを確認した後、FDA 21 CFR 178.3620(a)に準拠した水素化ホワイトオイルを採用しています。ブランドオーナーは、認証ロットに対してEUR 200-300のプレミアムを支払いますが、小規模なサプライヤーは第三者のテストコストを吸収するのに苦労しています。迅速なコンプライアンスサイクルにより、社内にGC-FID能力を持つ特殊精製業者がボリュームの増加を確保しています。

#### インドのアーユルヴェーダ化粧品ブームが軽質パラフィンホワイトオイルの使用を促進
インドのアーユルヴェーダパーソナルケアの価値は、2025年に前年比12%増加しました。インド規格局IS 1083に準拠したホワイトオイルは、ハーブ活性成分の安定した無臭のキャリアとして機能し、Gulfの小売業者への輸出のためのハラールトレーサビリティを満たしています。国内生産者は二桁の成長率で能力を拡大し、欧州のボリュームの軟化を相殺する地域のハブを形成しています。

#### 新興経済国におけるポリマーおよびプラスチック処理の拡大
東南アジアおよび中東のPVCおよびPPコンパウンダーは、内部潤滑剤として技術グレードのホワイトオイルを使用し、溶融粘度を低下させ、ダイの蓄積を減少させています。2025年にベトナムのプラスチック生産は9%増加し、中粘度の供給を吸収しました。サウジアラビアのTA’ZIZハブは、地元の精製所が燃料を優先するため、50億ドルのPVCコンプレックスのためにホワイトオイルを輸入しました。持続的なインフラ投資は、潜在的な循環経済の転換にもかかわらず、長期的な支援を示唆しています。

### 制約の影響分析
– **制約**: EUのマイクロプラスチック指令が鉱油ベースの化粧品製剤を制限
– **CAGR予測への影響**: -0.2%
– **地理的関連性**: 欧州、北米およびオーストラリアへの波及
– **影響タイムライン**: 短期（≤ 2年）

– **制約**: 北米の乳幼児食品メーカーがバイオベースのエステルにシフト
– **CAGR予測への影響**: -0.1%
– **地理的関連性**: 米国、カナダ
– **影響タイムライン**: 中期（2-4年）

– **制約**: IMO-2020の硫黄制限が高品質のフィードストック供給を厳しくする
– **CAGR予測への影響**: -0.1%
– **地理的関連性**: グローバル、特にアジア太平洋の精製ハブで深刻
– **影響タイムライン**: 短期（≤ 2年）

#### EUのマイクロプラスチック指令が鉱油ベースの化粧品製剤を制限
規則2023/2055は、洗い流す化粧品における合成ポリマー微細粒子を制限しており、これにより欧州のブランドは鉱油キャリアを植物由来のエステルに置き換え、石油化学製品のラベリングを回避しています。鉱油はマイクロプラスチックではありませんが、消費者の認識が2025年に地域のパーソナルケア需要を3-4%減少させました。再処方サイクルは平均18-24ヶ月であるため、ほとんどの置き換えは2027年までに完了する見込みです。

#### 北米の乳幼児食品メーカーがバイオベースのエステルにシフト
ネスレとアボットは、2024年にスプレードライおよびエマルジョンシステムから鉱油を排除しました。フォーカスグループのデータによると、68%の親が「鉱油」という表現に不信感を抱いていることが示されました。バイオエステルの価格が下落し、コストギャップが100-150ドル/トンに縮小したため、切り替えは経済的に中立的です。この制約は局所的ですが、高い可視性のある用途における非科学的な消費者の感情に対する敏感さを示しています。

### セグメント分析
#### グレード別: 薬品の優位性が規制の障壁によって支えられる
薬品グレードは2025年のボリュームの66.23%を保持しており、新規参入者を抑制する規制の堀が根付いています。このセグメントは1.32%のCAGRで成長しており、慢性ケアおよび皮膚科の処方に基づく成熟した需要を反映しています。バッチごとの粘度は±0.5 cStの範囲内で維持される必要があり、重金属は1 ppm未満である必要があり、これらの要件はコンプライアンスコストを引き上げます。技術グレードのボリュームは、コストが純度を上回るプラスチックや接着剤でより早く成長していますが、薬局方のカバレッジが不足しているため、高マージンのチャネルへの転換は制限されています。

調達側における二次的な影響も集中しています。主要な製薬企業は、ドラム番号から精製所の運転までを追跡するブロックチェーン対応のトレーサビリティを要求しており、小規模なブレンダーの供給柔軟性を低下させています。一方、産業ユーザーはより広い粘度バンドを容認しており、ディスカウントサプライヤーが価格競争で生き残ることを可能にしています。このセグメンテーションは、既存企業を保護しつつ成長の可能性を制限する二層構造を維持しています。ホワイトオイル産業は、新しい蒸留装置よりも分析ラボへの再投資を通じてこの分裂を維持しています。

#### 基油別: グループIIの水素化分解が純度の要求に応じてシェアを拡大
グループIIは2025年にボリュームの67.12%を占め、1.73%のCAGRで進行しています。これは、欧州の食品接触指令に適合する硫黄フリーの出力によって推進されています。2025年には、グループIIIは高い酸化安定性のプレミアムを持つニッチなプレミアムオプションに留まりました。グループIのボリュームは製薬および食品用途で減少していますが、コスト圧力が支配する接着剤では継続しています。

統合精製業者は、燃料と特殊出力の間でスイングユニットを使用して切り替えます。IMO 2020の後に海洋燃料のマージンが急騰した際、パラフィンフィードストックはホワイトオイルから逸脱し、スポット価格が6-8%上昇しました。このボラティリティにもかかわらず、米国メキシコ湾岸および中国におけるグループIIの能力追加は、長期的な供給の安全性を再確認しています。グループIIIの機会は、注射薬デバイスや高温金属加工液にありますが、価格弾力性が採用を抑制しています。ホワイトオイル市場は、水素化された純度へと移行し続けており、これは規制されたセクターにとって不可逆的なシフトです。

#### 粘度別: 低粘度グレードが製薬および化粧品の需要に後押しされる
低粘度は2025年のスループットの51.08%を占め、1.41%の成長軌道を享受しています。このカットは、眼科用製剤、ベビーオイル、生物製剤の充填潤滑剤を支えており、滴下サイズと広がりが重要です。中粘度グレードは押出成形や成形でシェアを保持し、流動性とフィルム強度のバランスを取っていますが、高粘度製品はニッチな潤滑役割を果たします。狭い8-10 cStのカットを生産するには、より深い水素化分解と厳密な蒸留が必要で、製造コストにUSD 80-120を加算しますが、製薬の入札におけるプレミアムがこの費用を相殺します。

中粘度グレードに対する圧力は、金属加工における合成ポリアルファオレフィンが長い交換間隔を提供するために生じています。高粘度オイルは、環境に敏感な作業でのバイオグリースの代替に直面しています。真空蒸留とリアルタイムの粘度制御をマスターしたサプライヤーは、変動許容度が厳しくなる中で競争優位を維持しています。絶対的な観点から、低粘度ラインは2031年までホワイトオイル市場のボリューム成長を支える重要な要素となるでしょう。

#### 用途別: パーソナルケアが成長をリードするがクリーンビューティーの逆風に直面
パーソナルケアは2025年のボリュームの25.56%を消費し、最も早い2.11%のCAGRで成長すると予測されています。アーユルヴェーダのヘアオイル、ハラールの保湿剤、マスマーケットのベビー製品は、無臭の特性と酸化に対する抵抗力により軽質パラフィンキャリアを採用しています。プラスチックやエラストマーも続きますが、欧州の循環経済政策が勢いを抑えています。接着剤、食品、飲料は、MOAH/MOSHのコンプライアンスのアップグレードにより安定したボリュームを吸収しています。

製薬需要は成長が遅いものの、絶対的なトン数では依然として大きな規模を持っています。農業、繊維、家庭用の用途は、水性代替品の地域的な採用に応じて縮小または停滞しています。パーソナルケアの回復力は、EUのマイクロプラスチックに対する感情がアジア太平洋地域に広がった場合や、バイオエステルのコストがさらに下がった場合に揺らぐ可能性があります。現時点では、ホワイトオイル市場は、美容および衛生セグメントにおいて文化的な好みと規制の許容性を融合させることで、最高の増加を見出しています。

### 地理分析
アジア太平洋地域は2025年にボリュームの63.44%を占めていますが、1.35%の予測CAGRはパーソナルケアの成長に遅れをとっており、大規模なポリマー処理が停滞していることを示しています。中国は、江蘇省の製薬クラスターや広東省のプラスチック拠点を通じて主要な消費を提供していますが、厳格な精製所の排出目標が追加能力を制限しています。インドは、アーユルヴェーダ化粧品、国内の医薬品生産、グジャラート州のポリマー拡張から利益を得て、最も成長しているノードとして浮上しています。東南アジアの経済、特にベトナムとタイは、柔軟包装や食品処理のためにホワイトオイルの輸入を増加させていますが、貨物の変動性が調達リスクを引き起こしています。

北米では、米国の製薬賦活剤基準がUSPグレードのロットに対する需要を保護していますが、乳幼児食品におけるバイオベースの代替品やマイクロプラスチックによる化粧品の再処方が上昇を抑制しています。カナダは輸入に依存しており、安定した購入を維持していますが、内部の精製アップグレードが不足しています。メキシコの成長は、自動車部品や包装の需要からの技術グレードのニーズに依存しています。規制の複雑さは製品の資格サイクルを延長し、既存企業に有利です。

欧州の需要は、食品接触の改革や反プラスチックの感情によって形成されています。ドイツは包装におけるプレミアム食品グレードオイルの採用をリードしており、パーソナルケアの需要の低下を相殺しています。イギリスとフランスもこのパターンを反映しており、北欧諸国はバイオ代替品への移行が早いです。南欧は、化粧品や加工食品における鉱油のレガシーフォーミュラを維持していますが、2028年までに調和が進む見込みです。中東およびアフリカは、GCCの製薬野望や南アフリカの産業用潤滑剤によって小さなシェアを占めていますが、政治的リスクやインフラのギャップが即時の成長を抑制しています。地域のダイナミクスは、ホワイトオイル市場の成長ストーリーが、単なるボリュームの拡大ではなく、規制された純度のアップグレードに依存していることを強調しています。

### 競争環境
統合精製業者は、世界の能力の約45-50%を制御しており、グループIIの水素化ストリームを供給しています。これは、小規模なブレンダーがマッチできないコストポジションです。エクソンモービル、シェル、シェブロン、トタルエナジーズ、シノペック、ペトロチャイナは、低硫燃料と特殊基油の間で出力を切り替え、マージンに応じて供給を調整しています。IMO 2020の後に海洋燃料のマージンが拡大した際、特殊な割り当てが縮小し、8%の価格上昇を引き起こし、捕捉されたフィードストックを持つプレイヤーに有利に働きました。

ニッチなサプライヤーであるH&Rグループ、ナイナス、ソンネボーン、サソルは、製薬認証、カスタム粘度カット、技術サポートで競争しています。H&Rの2025年のハンブルクにおける水素化アップグレードは、25,000トンの製薬能力を追加し、生物製剤の契約入札に迅速に対応できるようにしました。インドの生産者であるサビタ、ガンダール、アパールは、コスト優位性とISO認証を活用して、価格に敏感なアジア太平洋地域や湾岸地域に進出していますが、FDA規制のチャネルでは苦労しています。

技術は次の戦場として浮上しています。インライン粘度分析、ブロックチェーントレーサビリティ、リアルタイムのMOAHスクリーニングに投資するサプライヤーは、食品や製薬の入札でプレミアムを請求できます。逆に、水素化資産や分析ラボを欠く地域のブレンダーは、グループIの需要が減少する中でマージン圧縮に直面しています。2025年には、フィードストックの経済が不利に転じたため、3つの東南アジアの生産者が市場から撤退しました。ホワイトオイル市場は、したがって、統合された大手のスケール経済と認証されたニッチオペレーターの専門化の利点をバランスさせています。

### ホワイトオイル産業のリーダー
– エクソンモービル株式会社
– シェル株式会社
– 中国石油化工株式会社
– シェブロン株式会社
– サソル

*免責事項*: 主要プレイヤーは特に順不同で整理されています。

### 最近の業界動向
– **2025年5月**: ガスプロムネフチ – 潤滑油株式会社がロシアのオムスク精製所でホワイトオイルの生産を開始しました。この開発は、ロシアの原材料を高度な潤滑剤および基油に変換するという目的に沿ったものです。
– **2024年1月**: シェブロンルムスグローバル（CLG）が、中国の威ファンに世界最大のホワイトオイル水素化処理ユニットを設置しました。この施設には、20万トン/年の食品グレードホワイトオイル生産ラインと、より大きなグループIII基油ユニットが含まれています。