市場規模と予測

• 2025年の市場規模（金額）：311億7,000万米ドル

• 2031年の市場予測（金額）：660億6,000万米ドル

• 2026年から2031年までの年平均成長率（CAGR）：13.7%

• 欧州の弾薬市場：2025年の売上高シェアは37.8%

• 大口径弾薬セグメント：CAGR 16.6%

主なポイント

2025年、欧州の弾薬市場は売上高シェアの37.8%を占めました。

大口径弾薬セグメントは、予測期間中に16.6%という最も高いCAGRを記録すると予測されています。

予測期間中、軍事セグメントが主要なエンドユーザーになると予測されています。

予測期間中、発射体および弾頭セグメントが主要な構成要素になると予測されています。

BAEシステムズ、ナムモAS、ノースロップ・グラマンは、その高い市場シェアと製品ラインナップから、弾薬市場における主要企業として挙げられています。

アダニ・ディフェンス・アンド・エアロスペース、中国北方工業集団（NORINCO）、POLSKA GRUPA ZBROJENIOWA S.A.などは、専門的なニッチ分野で確固たる地位を築き、新興市場のリーダーとしての潜在力を示すことで、スタートアップや中小企業の中でも際立った存在となっています。

弾薬産業は、主要経済圏における防衛予算の増加と、進行中の軍事近代化プログラムに支えられています。活発化する紛争や地政学的緊張により、備蓄の補充や作戦への備えに対するニーズが高まっています。また、各国政府はサプライチェーンのリスクを軽減し、安定した供給を確保するために、国内生産への投資も行っています。各国が防衛態勢の整備と長期的な調達計画を優先する中、市場は今後も成長を続けると予想されます。

顧客の顧客に影響を与えるトレンドと変革

弾薬市場は、軍隊や国土安全保障機関の要件の変化によって形作られています。現在の収益は主に、小口径弾薬、標準的な砲弾、非誘導式迫撃砲弾、および従来型の信管によるものです。今後数年間で、需要は誘導弾や精密誘導弾、プログラム可能な空中爆破信管、長距離ロケット、改良型推進薬へとシフトすると予想されます。NATOおよび同盟国における備蓄の更新や、155mm砲弾の生産能力拡大が、調達計画に影響を与えています。その結果、メーカーは将来の防衛ニーズに応えるため、生産能力の増強、安定した供給、そして技術のアップグレードに注力する必要があります。

要因：主要経済国における防衛費の増加が、調達および備蓄の補充を後押ししています

主要経済国における防衛予算の拡大により、あらゆる口径の弾薬の調達が増加しています。各国政府は、備蓄の再構築と即応態勢の維持のために、より多くの資金を割り当てています。この支出は、実戦任務と訓練の両方のニーズを支えています。その結果、メーカーはより大規模かつ頻繁な受注を獲得しています。

抑制要因：国際貿易を制限する厳格な輸出規制および規制上の制約

厳格な輸出規制やコンプライアンス要件により、弾薬の越境販売は制限されています。企業は詳細な承認プロセスに従わなければならず、これが契約の遅延につながる可能性があります。一部の地域では、政策の変更によって市場へのアクセスが制限されることもあります。これらの要因により、国際貿易における柔軟性が低下しています。

機会：輸入依存度を低減するための新たな国内生産施設の設立

多くの政府が、輸入への依存度を低減するため、国内での弾薬製造に投資しています。新たな施設は供給の安定性を支え、長期的な生産能力を構築します。これはサプライチェーンのリスク管理にも寄与します。また、パートナーシップを通じて、国内および海外のメーカー双方に成長の可能性をもたらします。

課題：製造マージンに影響を与える原材料およびエネルギーコストの変動

弾薬の生産は金属、化学薬品、エネルギーに依存しており、これらはすべて価格変動の影響を受けやすいものです。投入コストの変動は、製造経費に直接影響を及ぼします。契約価格が固定されている場合、企業はマージンへの圧力を受ける可能性があります。したがって、コストの安定性を維持することは、継続的な課題となっています。

市場エコシステム

弾薬市場のエコシステムには、防衛および安全保障のニーズを支える弾薬メーカー、部品サプライヤー、エンドユーザーが含まれます。BAEシステムズ、ノースロップ・グラマン、ラインメタルAG、ナムモAS、エルビット・システムズ社などの企業が、小口径、中口径、大口径の弾薬を製造しています。MESKO SA、RWS GmbH、CCIアミュニションなどの部品サプライヤーは、雷管やその他の部品といった主要な原材料を供給しています。エンドユーザーには、主に軍隊、国防省、および国土安全保障機関が含まれます。この市場は、政府との契約、長期供給契約、および備蓄補充プログラムを通じて運営されています。

市場セグメント

• 弾薬市場（口径別）
• 弾薬市場（エンドユーザー別）
• 弾薬市場（誘導方式別）
• 弾薬市場（構成部品別）

地域

予測期間中、欧州が弾薬市場で最も急速な成長を遂げる地域となる見込み

欧州諸国が防衛予算を増額し、備蓄の再構築を進める中、欧州は世界の弾薬市場において最も急速な成長を遂げると予測されています。継続的な安全保障上の懸念や同盟国による作戦への支援により、小口径、中口径、大口径の弾薬の購入が増加しています。多くの政府が供給を確保するために、現地生産を拡大し、新たな施設を建設しています。長期防衛契約や近代化計画により、予測期間中、同地域における市場の着実な成長が支えられると見込まれています。

弾薬市場の規模、シェア、成長分析、および予測：企業評価マトリックス

弾薬市場のマトリックスにおいて、BAEシステムズ（スター）は、幅広い弾薬ポートフォリオと主要防衛市場における確固たる存在感を背景に、強力な競争的地位を確立しています。同社は、訓練および実戦用途向けに、小口径、中口径、大口径の弾薬を軍に供給しています。長期的な政府契約と生産能力により、主要な軍事セグメント全体でのリーダーシップが強化されています。プンサン・コーポレーション（新興リーダー）は、防衛関連顧客に供給する小口径および中口径弾薬製品群を通じて、世界の弾薬市場における地位を強化しています。同社は、高まる需要に応えるため、輸出拠点を拡大し、生産能力を増強しています。製品の品質と長期供給プログラムへの注力は、世界的な調達要件が高まり続ける中、リーダーのクアドラントへの移行を支えています。

主要市場プレイヤー

弾薬市場における主要企業一覧

BAE Systems (UK)
Rheinmetall AG (Germany)
Nammo AS (Norway)
General Dynamics Corporation (US)
Northrop Grumman (US)
Leonardo S.p.A. (Italy)
Thales (France)
ST Engineering (Singapore)
Elbit Systems Ltd (Israel)
Denel SOC Ltd (South Africa)
Saab AB (Sweden)
Beretta Holdings S.A (Luxembourg)
Czechoslovak Group (CSG) (Czech Republic)
FN HERSTAL (Belgium)
Hornady (US)
KNDS (Netherlands)
Saab AB (Sweden)
CBC Global Ammunition (Brazil)
Olin Corporation (US)

最近の動向

2025年4月：エルビット・システムズは、欧州の顧客からPULS砲兵ロケットシステム向けロケット弾の供給に関する1億3,000万米ドルの契約を獲得しました。この契約には、ACCULAR、EXTRA、Predator Hawkの各バリエーションを含む、訓練用ロケット弾および実戦用ロケット弾が含まれています。

2024年6月：ラインメタル社は、155mm砲弾の供給に関して、ドイツ連邦軍と最大91億米ドル規模の枠組み契約を締結しました。この契約は、ドイツおよび同盟国の備蓄を補充し、ウクライナを支援することを目的としています。

2024年1月：ナムモ社は、155mm砲弾の生産拡大に向け、ノルウェー政府から資金援助を受けました。この資金は、地域の安全保障上のニーズに伴う需要増に対応し、製造能力を拡大することを目的としています

2023年5月：サーブ社は、スウェーデン国防物資庁（FMV）から、カール・グスタフ用弾薬に関する約2億7,640万米ドル相当の受注を獲得しました。納入は、カール・グスタフ、AT4、およびNLAWシステムを対象とする既存の枠組み契約に基づき、2026年から2030年にかけて行われる予定です。

1 はじめに 47
1.1 調査の目的 47
1.2 市場の定義 47
1.3 調査範囲 48
1.3.1 市場セグメンテーションおよび地域別概要 48
1.4 調査対象の範囲 49
1.5 調査対象期間 49
1.6 調査対象通貨 50
1.7 ステークホルダー 50
1.8 変更点の概要 50
2 エグゼクティブ・サマリー 52
2.1 主な洞察と市場のハイライト 52
2.2 主要な市場参加者：戦略的展開のマッピング 54
2.3 弾薬市場における破壊的トレンド 54
2.4 高成長セグメント 55
2.5 地域別概要：市場規模、成長率、および予測 56
3 プレミアムインサイト 57
3.1 弾薬市場における事業者にとって魅力的な機会 57
3.2 弾薬市場（口径別） 57
3.3 エンドユーザー別弾薬市場 58
3.4 構成部品別弾薬市場 58
3.5 誘導方式別弾薬市場 59
4 市場概要 60
4.1 はじめに 60
4.2 市場の動向 60
4.2.1 推進要因 61
4.2.1.1 防衛費の増加に伴う主要経済圏における調達および備蓄補充の増加 61
4.2.1.2 継続する地政学的緊張および活発な紛争による、実戦用弾薬への持続的な需要 61
4.2.1.3 訓練活動の増加および部隊の即応性要件が、弾薬の着実な消費を牽引 61
4.2.2 抑制要因 62
4.2.2.1 国際貿易を制限する厳格な輸出管理および規制上の制約 62
4.2.2.2 新興国における予算配分の制限による調達量の制約 62
4.2.3 機会 63
4.2.3.1 産業の現地化および生産能力の拡大 63
4.2.3.2 長期調達およびライフサイクル契約モデル 63
4.2.4 課題 63
4.2.4.1 製造マージンに影響を与える原材料およびエネルギーコストの変動 63
4.2.4.2 生産能力の制約 64
4.3 弾薬市場における未充足ニーズと未開拓分野 64
4.4 相互 関連市場およびセクター横断的な機会 65
4.5 ティア1/2/3企業の戦略的動き 65
5 業界動向 66
5.1 はじめに 66
5.2 マクロ経済指標 66
5.2 .1 はじめに 66
5.2.2 GDPの動向と予測 66
5.2.3 世界の弾薬産業の動向 68
5.2.4 世界の防衛産業の動向 68
5.3 バリューチェーン分析 69
5.4 エコシステム分析 70
5.5 貿易分析 73
5.5.1 輸入シナリオ（HSコード9306） 73
5.5.2 輸出シナリオ（HSコード9306） 74
5.6 主要な会議およびイベント（2026年～2027年） 75
5.7 顧客のビジネスに影響を与えるトレンドとディスラプション 76
5.8 投資および資金調達シナリオ 76
5.9 価格分析 77
5.9.1 地域別弾薬の平均価格動向、2019–2025年（年間米ドル）（1発あたり米ドル） 78
5.10 運用データ 79
5.11 総所有コスト 81
5.11.1 弾薬の総所有コスト 81
5.11.1.1 取得コスト 81
5.11.1.2 保管および在庫コスト 81
5.11.1.3 輸送および取扱コスト 81
5.11.1.4 訓練消費コスト 82
5.11.1.5 兵器システムの摩耗コスト 82
5.11.1.6 廃棄／非軍事化コスト 82
5.12 ユースケース分析 83
5.12.1 ユースケース：安全な小銃訓練のための非致死性 5.56 mm プラスチック製空砲弾の導入 83
5.12.2 ユースケース：主力戦車の即応態勢強化に向けた120mm戦車弾薬の拡充 84
5.13 2025年米国関税の影響 84
5.13.1 はじめに 84
5.13.2 主要な関税率 85
5.13.3 価格への影響分析 86
5.13.4 国・地域への影響 86
5.13.4.1 米国 86
5.13.4.2 欧州 87
5.13.4.3 アジア太平洋 88
5.13.5 最終用途産業への影響 89
5.14 部品表 89
5.14.1 小口径 89
5.14.1.1 小銃／機関銃（5.56、7.62、6.8 NGSW） 89
5.14.1.2 狙撃銃／重機関銃（12.7mm、.338） 90
5.14.2 中口径 91
5.14.2.1 自動砲（20–35mm HEI-T） 91
5.14.2.2 40mm グレネード（LV/HV） 91
5.14.3 大口径 92
5.14.3.1 155mm 砲 HE（非誘導） 92
5.14.3.2 155mm 誘導弾（GPSキット追加） 92
5.14.3.3 戦車 120mm APFSDS 93
5.14.3.4 迫撃砲 81/120mm HE 93
5.14.3.5 ロケット砲 122mm（非誘導） 93
5.15 数量データ 94
5.16 ビジネスモデル 97
5.16.1 直接販売および政府契約モデル 97
5.16.2 ライセンス生産／技術移転モデル 97
5.16.3 枠組み供給契約モデル 98
6 技術の進歩、AIによる影響、特許、イノベーション、および将来の応用 99
6.1 主要な新興技術 99
6.1.1 小口径弾薬におけるポリマーケースの採用 99
6.1.2 プログラム可能な信管 99
6.1.3 砲弾における先進的な推進剤技術 99
6.2 補完技術 100
6.2.1 レーザー起爆弾薬 100
6.2.2 プレハブ弾薬 100
6.3 関連技術 100
6.3.1 高精度慣性航法システム（PINS） 100
6.3.2 マイクロ内部航法技術 101
6.4 技術ロードマップ 101
6.5 新興技術の動向 102
6.6 特許分析 103
6.7 将来の用途 106
6.8 AI／生成AIが弾薬市場に与える影響 106
6.9 主なユースケースと市場の可能性 107
6.10 弾薬市場におけるベストプラクティス 108
6.11 相互接続された隣接エコシステムと市場プレイヤーへの影響 108
6.12 弾薬市場におけるジェネレーティブAI導入に対する顧客の準備状況 109
6.13 成功事例と実世界での応用 109
6.14 AEROJET NAMMO – 航空および地上プラットフォーム向け多用途25mm中口径弾薬の供給業者 109
6.15 ノースロップ・グラマン社 – 近代化された部隊構成に向けた、プログラム可能かつ多用途の中・大口径弾薬の供給業者 110
6.16 ラインメタル社 – 35mm プログラム可能防空弾薬および統合近距離防御システム・プロバイダー 110
7 サステナビリティおよび規制環境 111
7.1 地域ごとの規制とコンプライアンス 111
7.1.1 関税データ 111
7.1.2 規制機関、政府機関、およびその他の組織 111
7.1.3 規制の枠組み 115
7.1.3.1 北米 115
7.1.3.2 ヨーロッパ 116
7.1.3.3 アジア太平洋地域 116
7.1.3.4 中東 116
7.1.3.5 ラテンアメリカ 117
7.1.3.6 アフリカ 117
7.2 業界標準 117
7.3 サステナビリティの取り組み 118
7.3.1 グリーン・ブレット （米陸軍のM855A1高性能弾） 118
7.3.2 生分解性ショットシェル・ワッドは、環境中に自然に存在する細菌にさらされると分解します 118
7.3.3 NATO市場における鉛フリー弾頭 119
7.3.4 無毒な雷管 119
7.4 規制政策がサステナビリティ・イニシアチブに与える影響 119
8 顧客環境と購買者の行動 120
8.1 意思決定プロセス 120
8.2 購入者、ステークホルダー、および購入評価基準 121
8.2.1 購入プロセスにおける主要なステークホルダー 121
8.2.2 購入基準 122
8.3 導入の障壁と内部的な課題 123
8.4 様々な最終用途産業における未充足ニーズ 123
9 口径別弾薬市場 125
9.1 はじめに 126
9.2 小口径弾薬 127
9.2.1 ユースケース分析 128
9.2.1.1 ロシアの標準的な歩兵プラットフォーム向け 5.45×39 mm 弾薬の持続供給 128
9.2.1.2 Bae Systems 製 歩兵用小銃向け 5.56 mm 弾薬 128
9.2.1.3 ラインメタル・デネル・ミュニション社による陸上戦闘システム向け7.62 mm機関銃弾薬の供給 128
9.2.2 小銃および機関銃弾 129
9.2.2.1 進化する歩兵の要件に対応するための、複数の小銃および機関銃口径への移行 129
9.2.2.2 5.45 mm 130
9.2.2.3 5.56 mm 130
9.2.2.4 7.62 mm 130
9.2.2.5 その他（0.300 ブラックアウト、6.8 mm NGSW） 130
9.2.3 ユースケース分析 130
9.2.3.1 FN エルスタル社製、拳銃および短機関銃用 9×19 mm NATO 弾薬 130
9.2.3.2 FN エルスタル社製、拳銃および個人防衛用武器用 5.7×28 mm NATO 弾薬 131
9.2.4 拳銃用弾薬 131
9.2.4.1 軍および法執行機関における拳銃用弾薬の持続的な需要 131
9.2.4.2 9×19 mm パラベラム 132
9.2.4.3 5.7×28 mm 132
9.2.4.4 その他（9×18 mm マカロフ、0.45 ACP、0.40 S&W） 132
9.2.5 ユースケース分析 132
9.2.5.1 サコ TRG-42 スナイパーライフル用 8.6 mm (.338 ラプア・マグナム) 弾薬 132
9.2.6 長距離スナイパーライフル用 338 ノルマ・マグナム弾薬の供給 133
9.2.7 スナイパー用弾薬 133
9.2.7.1 長距離軍事作戦向けの.338口径狙撃弾薬の拡充 133
9.2.7.2 338 ラプア・マグナム 134
9.2.7.3 338 ノルマ・マグナム 134
9.2.8 ユースケース分析 134
9.2.8.1 ISLによる12.7×99 mm長距離ライフル用12.7 mm誘導式狙撃弾薬の開発 134
9.2.8.2 Excalibur Army社によるMR-2 Viktor防空システム向け14.5mm重機関銃の統合 135
9.2.9 重機関銃弾 135
9.2.9.1 12.7mmおよび14.5mm口径の重機関銃弾に対する継続的な需要 135
9.2.9.2 12.7 mm (0.50 BMG) 136
9.2.9.3 14.5 mm 136
9.2.10 ユースケース分析 136
9.2.10.1 海軍のショットガン・プラットフォーム向け、キネティック・グループ・セールスによる12ゲージ・ショットガン・スラグ弾の供給 136
9.2.10.2 法執行機関の戦闘用ショットガン向け20ゲージ弾薬 136
9.2.11 ショットガン弾 137
9.2.11.1 近距離作戦用12ゲージおよび20ゲージショットガン弾の継続的な機関調達 137
9.2.11.2 12ゲージ（戦術用） 137
9.2.11.3 20 ゲージ（戦術用） 138
9.3 中口径 138
9.3.1 ユースケース分析 139
9.3.1.1 20×102 mm砲システム向けノースロップ・グラマン社製20 mm m940 MPT-SD弾薬の生産 139
9.3.1.2 F-35 GAU-22用ナムモ社製25 mm砲弾薬の供給 139
9.3.1.3 ラインメタル社によるプーマ歩兵戦闘車用機関砲システム向け30mm弾薬の供給 139
9.3.1.4 ZVSホールディング社による中口径地上兵器システム向け35mm機関砲弾薬の供給 139
9.4 オートキャノン弾 140
9.4.1 20 mm から 35 mm オートキャノン弾薬の需要を支える近代化および防空要件 140
9.4.1.1 20 mm 141
9.4.1.2 25 mm 141
9.4.1.3 30 mm 141
9.4.1.4 35 mm 141
9.4.2 ユースケース分析 141
9.4.2.1 ライネメタル社による歩兵用グレネードランチャーシステム向け40mm低初速弾薬の供給 141
9.4.2.2 KNDSフランス社によるJAGUAR装甲車およびRAPIDFire砲塔システム向け40mmテレスコープ式弾薬の供給 142
9.5 発射式グレネード 142
9.5.1 40 mm 低初速（LV） 143
9.5.2 40 mm 高速（HV） 143
9.6 大口径 143
9.6.1 ユースケース分析 144
9.6.1.1 BAEシステムズ社によるL118軽砲システム用105mm砲弾 144
9.6.1.2 ラインメタル社による次世代主力戦車砲用130mm戦車弾 144
9.6.1.3 BAEシステムズ社によるNATO榴弾砲システム向け155mm次世代適応型弾薬の開発 145
9.6.1.4 セルビア軍事技術研究所によるTSMB迫撃砲システム用203mm迫撃砲弾薬 145

9.7 砲弾 145
9.7.1 105mmから203mmの砲弾に対する需要を支える運用消費および在庫補充 145
9.7.1.1 105 mm 146
9.7.1.2 130 mm 146
9.7.1.3 155 mm 146
9.7.1.4 203 mm 147
9.7.2 ユースケース分析 147
9.7.2.1 M68、L7、およびCN105F1戦車砲用、KNDS社製105mm TK HE M1010弾薬 147
9.7.2.2 ラインメタル社製 L55a1 滑腔戦車砲用 120 mm DM73 APFSDS 弾薬 147
9.7.2.3 DRDO 社製 次世代主力戦車（FMBT）用滑腔砲システム向け 125 mm 戦車弾薬 147
9.8 戦車弾薬 148
9.8.1 105 mm から 125 mm の戦車用弾薬の需要を支える、戦力構成および即応性要件 148
9.8.1.1 105 mm 149
9.8.1.2 120 mm 149
9.8.1.3 125 mm 149
9.8.2 ユースケース分析 149
9.8.2.1 ラインメタル・デネル・ミュニション社製 60 mm 迫撃砲システム用 60 mm 迫撃砲弾 149
9.8.2.2 ナムモ社製 81 mm 滑腔迫撃砲システム用 81 mm 高爆発性迫撃砲弾 149
9.8.2.3 エルビット・システムズ社製 120 mm 迫撃砲システム用「アイアン・スティング」誘導迫撃砲弾 150
9.8.3 迫撃砲弾 150
9.8.3.1 60 mm から 120 mm 迫撃砲弾に対する、日常的な補充および大隊レベルの火力支援による持続的な需要 150
9.8.3.2 60 mm 151
9.8.3.3 81 mm 151
9.8.3.4 120 mm 151
9.8.4 ユースケース分析 151
9.8.4.1 哨戒艇、コルベット、フリゲート向けの 57 mm 艦砲弾 151
9.8.4.2 オト・メララ社製76mm艦砲システム向けレオナルド社製76mm艦砲弾 152
9.8.4.3 127/54および127/64艦砲システム向けレオナルド社製127mmヴルカーノ艦砲弾 152
9.8.5 艦砲弾 152
9.8.5.1 57mm～127mmの艦砲弾薬に対する需要を支えるための艦隊近代化および即応態勢要件 152
9.8.5.2 57mm 153
9.8.5.3 76mm 153
9.8.5.4 127mm 153

9.8.6 ユースケース分析 154
9.8.6.1 NATO規格のロケット発射システム向け、アダニ・ディフェンス社製70mmロケット弾薬 154
9.8.6.2 BM-21グラードおよびRM-71多連装ロケットシステム向け、MSMグループ社製122mm高爆発性（HE）ロケット弾薬 154
9.9 ロケット砲 154
9.9.1 70 mm および 122 mm ロケット砲弾薬の需要を支える発射システムのライフサイクル維持 154
9.9.1.1 70 mm 155
9.9.1.2 122 mm 155
10 構成部品別弾薬市場 156
10.1 はじめに 157
10.2 信管 158
10.2.1 衝撃信管および点火信管（PD） 159
10.2.1.1 確立された間接射撃プログラムにおける衝撃信管および点火信管の継続的な調達による需要の牽引 159
10.2.2 近接（VT）および爆破高度 160
10.2.2.1 需要を喚起するため、迫撃砲および砲兵プログラム全体において、近接信管および可変時間信管の統合を持続的に推進する 160
10.2.3 電子式およびプログラム可能空中爆破 160
10.2.3.1 需要を喚起するためのデジタル起爆制御および空中爆破の統合 160
10.2.4 多機能信管（MOFA） 160
10.2.4.1 在庫の合理化および間接射撃の近代化を支援するための、プログラム可能な多機能信管の採用 160
10.3 雷管 161
10.3.1 センターファイア式雷管 162
10.3.1.1 カートリッジ製造の拡大と生産量の増加が需要を牽引 162
10.3.2 打撃式雷管 162
10.3.2.1 小口径弾薬の生産量および工場の近代化が需要を牽引 162
10.3.3 電気式雷管 162
10.3.3.1 電気制御点火システムの拡大が需要を牽引 162
10.3.4 点火パッド／フラッシュチューブ 163
10.3.4.1 モジュラー装薬の生産拡大が需要を牽引 163
10.4 推進薬 163
10.4.1 二基式無煙火薬 164
10.4.1.1 小口径および中口径カートリッジの生産拡大が需要を牽引 164
10.4.2 三基無煙火薬 165
10.4.2.1 大口径砲の拡大とモジュラー装薬の需要が需要を牽引 165
10.4.3 複合推進剤 165
10.4.3.1 特殊弾薬の生産量の拡大が需要を牽引 165
10.5 弾頭および弾頭部 165
10.5.1 フルメタルジャケット弾／弾丸 166
10.5.1.1 小火器の生産および訓練用配分が需要を牽引 166
10.5.2 徹甲弾（AP） 167
10.5.2.1 装甲貫通弾の需要を支える備蓄の補充および中小口径弾の生産量の増加 167
10.5.3 高爆発性弾（HE） 167
10.5.3.1 需要を牽引する砲兵および間接射撃用弾薬の生産 167
10.5.4 キネティック・エナジー・ペネトレーター 167
10.5.4.1 装甲車両の近代化と弾薬生産量の増加が需要を牽引 167
10.5.5 プレフォームド・フラグメンテーション（PFF） 168
10.5.5.1 間接射撃用弾薬の製造拡大が需要を牽引 168
10.6 薬莢 168
10.6.1 真鍮 169
10.6.1.1 金属部品の生産能力拡大が需要を牽引 169
10.6.2 鋼 169
10.6.2.1 中小口径弾薬の生産拡大が需要を牽引 169
10.6.3 アルミニウム 170
10.6.3.1 弾薬生産量の拡大がアルミニウム製薬莢の需要を支える 170
10.6.4 可燃物 170
10.6.4.1 需要を牽引する大口径弾薬生産の拡大 170
10.7 その他 171
10.7.1 GPS 誘導キット 171
10.7.2 回転バンド 172
10.7.3 尾翼アセンブリ 172
11 エンドユーザー別弾薬市場 173
11.1 はじめに 174
11.2 軍 175
11.2.1 空軍 176
11.2.1.1 需要を牽引する運用上の補充および艦隊の近代化 176
11.2.2 陸軍 176
11.2.2.1 需要を牽引する戦時備蓄の補充および高強度作戦 176
11.2.3 海軍 177
11.2.3.1 艦隊の拡大、作戦展開、および在庫のローテーションが需要を牽引 177
11.3 法執行／国土安全保障 177
11.3.1 国境・沿岸警備部隊 178
11.3.1.1 法執行作戦および資格基準が需要を牽引 178
11.3.2 特殊作戦部隊 179
11.3.2.1 需要を牽引する対テロ対策態勢および集中的な資格認定サイクル 179
11.3.3 国家警察部隊 179
11.3.3.1 需要を牽引する認定基準および公安任務 179
12 弾薬市場（誘導方式別） 180
12.1 はじめに 181
12.2 誘導式 182
12.3 非誘導式 182
13 地域別弾薬市場 183
13.1 はじめに 184
13.2 北米 185
13.2.1 米国 193
13.2.1.1 精密誘導弾薬の多額の調達と、訓練用弾薬の持続的な消費が市場を牽引 193
13.2.2 カナダ 200
13.2.2.1 資金による在庫補充、国内生産の安定、および大陸防衛への取り組みが市場を牽引 200
13.2.3 メキシコ 207
13.2.3.1 国内治安活動および国家管理下の生産が市場を牽引 207
13.3 アジア太平洋 213
13.3.1 中国 222
13.3.1.1 軍事近代化と産業再編が市場を牽引 222
13.3.2 日本 229
13.3.2.1 防衛政策の転換と同盟関係へのコミットメントが市場を牽引 229
13.3.3 インド 236
13.3.3.1 備蓄の再構築、産業再編、および輸出拡大が市場を牽引 236
13.3.4 韓国 242
13.3.4.1 高い即応性要件、統合された産業基盤、および輸出受注が市場を牽引 242
13.3.5 オーストラリア 248
13.3.5.1 市場を牽引する自主的な製造投資およびインド太平洋地域の安全保障へのコミットメント 248
13.3.6 インドネシア 254
13.3.6.1 市場を牽引する軍隊の拡大、国内治安作戦、および国内生産能力の強化 254
13.3.7 その他のアジア太平洋地域 260
13.4 ヨーロッパ 266
13.4.1 ドイツ 275
13.4.1.1 防衛予算の拡大、産業能力の成長、およびプラットフォームの近代化が市場を牽引 275
13.4.2 フランス 281
13.4.2.1 2024–2030年軍事計画法に基づく調達措置による市場の牽引 281
13.4.3 英国 287
13.4.3.1 備蓄の再構築、産業の拡大、およびプラットフォームの近代化による市場の牽引 287
13.4.4 イタリア 293
13.4.4.1 市場を牽引する備蓄の補充、国内生産、およびNATOへのコミットメント 293
13.4.5 スペイン 299
13.4.5.1 市場を牽引する防衛予算の増額およびEU調達イニシアチブへの参加 299
13.4.6 ポーランド 306
13.4.6.1 軍隊の拡大、砲兵の近代化、および工業生産が市場を牽引 306
13.4.7 ノルウェー 313
13.4.7.1 国防計画、産業能力の拡大、および北極圏での作戦要件が市場を牽引 313
13.4.8 その他のヨーロッパ諸国 319
13.5 中東 325
13.5.1 GCC 333
13.5.1.1 UAE 334
13.5.1.1.1 市場を牽引する計画された調達、国内産業の統合、および運用展開 334
13.5.1.2 サウジアラビア 340
13.5.1.2.1 市場を牽引する体系的な調達、現地化政策、および運用要件 340
13.5.2 イスラエル 346
13.5.2.1 市場を牽引する運用要件と統合された国内生産 346
13.5.3 トルコ 352
13.5.3.1 市場を牽引する堅調な国内製造能力 352
13.5.4 その他の中東諸国 358
13.6 ラテンアメリカ 364
13.6.1 ブラジル 372
13.6.1.1 市場を牽引する軍事近代化、国内治安活動、および輸出活動 372
13.6.2 アルゼンチン 378
13.6.2.1 市場を牽引する持続的な防衛態勢および国内治安の要件 378
13.6.3 その他のラテンアメリカ 384
13.7 アフリカ 390
13.7.1 南アフリカ 398
13.7.1.1 輸出の回復と地域安全保障への取り組みが市場を牽引 398

13.7.2 アルジェリア 405
13.7.2.1 市場を牽引する持続的な防衛支出と国境警備活動 405
13.7.3 その他のアフリカ諸国 411
14 競争環境 418
14.1 はじめに 418
14.2 主要企業の戦略／競争優位性（2022年～2025年） 418
14.3 売上高分析（2021年～2025年） 422
14.4 市場シェア分析（2025年） 422
14.5 ブランド／製品比較 425
14.6 企業評価および財務指標 426
14.7 企業評価マトリックス：主要企業、2025年 427
14.7.1 スター企業 427
14.7.2 新興リーダー 427
14.7.3 普及型プレイヤー 427
14.7.4 参入企業 427
14.7.5 企業の事業展開 429
14.7.5.1 企業の事業展開 429
14.7.5.2 地域別事業展開 430
14.7.5.3 カリバーの事業展開 431
14.7.5.4 エンドユーザーの事業展開 432
14.7.5.5 ガイダンスの事業展開 433
14.8 企業評価マトリックス：スタートアップ／中小企業、 2024 434
14.8.1 先進的な企業 434
14.8.2 対応力のある企業 434
14.8.3 ダイナミックな企業 434
14.8.4 スタート地点 434
14.8.5 競合ベンチマーク 436
14.8.5.1 スタートアップ／中小企業一覧 436
14.8.5.2 スタートアップ／中小企業の競合ベンチマーク 436
14.9 競争シナリオ 437
14.9.1 製品の発売・開発 437
14.9.2 取引 438
14.9.3 その他の動向 445
15 企業概要 457
15.1 主要企業 457
15.1.1 BAEシステムズ 457
15.1.1.1 事業概要 457
15.1.1.2 提供製品 458
15.1.1.3 最近の動向 459
15.1.1.3.1 製品発売 459
15.1.1.3.2 取引 460
15.1.1.3.3 その他の動向 460
15.1.1.4 MnMの見解 461
15.1.1.4.1 勝利への権利 461
15.1.1.4.2 戦略的選択 461
15.1.1.4.3 弱点と競合上の脅威 461
15.1.2 NAMMO AS 462
15.1.2.1 事業概要 462
15.1.2.2 提供製品 463
15.1.2.3 最近の動向 465
15.1.2.3.1 取引 465
15.1.2.3.2 その他の動向 465
15.1.2.4 MnMの見解 467
15.1.2.4.1 勝利への権利 467
15.1.2.4.2 戦略的選択 467
15.1.2.4.3 弱点と競合上の脅威 467
15.1.3 ノースロップ・グラマン 468
15.1.3.1 事業概要 468
15.1.3.2 提供製品 469
15.1.3.2.1 契約 471
15.1.3.2.2 その他の動向 472
15.1.3.3 MnMの見解 472
15.1.3.3.1 勝利への権利 472
15.1.3.3.2 戦略的選択 473
15.1.3.3.3 弱点と競合上の脅威 473
15.1.4 ラインメタル AG 474
15.1.4.1 事業概要 474
15.1.4.2 提供製品 475
15.1.4.3 最近の動向 477
15.1.4.3.1 取引 477
15.1.4.3.2 その他の動向 479
15.1.4.4 MnMの見解 481
15.1.4.4.1 勝利への権利 481
15.1.4.4.2 戦略的選択 481
15.1.4.4.3 弱点と競合上の脅威 481
15.1.5 ジェネラル・ダイナミクス社 482
15.1.5.1 事業概要 482
15.1.5.2 提供製品 483
15.1.5.2.1 その他の動向 485
15.1.5.3 MnMの見解 487
15.1.5.3.1 勝利への権利 487
15.1.5.3.2 戦略的選択 487
15.1.5.3.3 弱点と競合上の脅威 487
15.1.6 ELBIT SYSTEMS LTD 488
15.1.6.1 事業概要 488
15.1.6.2 提供製品 489
15.1.6.2.1 その他の動向 492
15.1.7 POONGSAN CORPORATION 494
15.1.7.1 事業概要 494
15.1.7.2 提供製品 495
15.1.7.3 最近の動向 496
15.1.7.3.1 製品の発売 496
15.1.7.3.2 その他の動向 497
15.1.8 タレス 498
15.1.8.1 事業概要 498
15.1.8.2 提供製品 499
15.1.8.3 最近の動向 500
15.1.8.3.1 取引 500
15.1.8.3.2 その他の動向 501
15.1.9 FN HERSTAL 502
15.1.9.1 事業概要 502
15.1.9.2 提供製品 502
15.1.9.3 最近の動向 503
15.1.9.3.1 新製品の発売 503
15.1.9.3.2 その他の動向 504
15.1.10 HORNADY 505
15.1.10.1 事業概要 505
15.1.10.2 提供製品 505
15.1.10.2.1 その他の動向 506
15.1.11 CBC GLOBAL AMMUNITION 507
15.1.11.1 事業概要 507
15.1.11.2 取り扱い製品 507
15.1.11.3 最近の動向 510
15.1.11.3.1 取引 510
15.1.12 ハンファ・エアロスペース 511
15.1.12.1 事業概要 511
15.1.12.2 取り扱い製品 512
15.1.12.2.1 その他の動向 513
15.1.13 オリン・コーポレーション 514
15.1.13.1 事業概要 514
15.1.13.2 提供製品 515
15.1.13.3 最近の動向 515
15.1.13.3.1 製品発売 515
15.1.13.3.2 契約 516
15.1.13.3.3 その他の動向 516
15.1.14 SAAB AB 518
15.1.14.1 事業概要 518
15.1.14.2 提供製品 519
15.1.14.3 最近の動向 519
15.1.14.3.1 その他の動向 519
15.1.15 DENEL SOC LTD 521
15.1.15.1 事業概要 521
15.1.15.2 提供製品 522
15.1.15.3 最近の動向 523
15.1.15.3.1 取引 523
15.1.15.3.2 その他の動向 523
15.1.16 ST ENGINEERING 524
15.1.16.1 事業概要 524
15.1.16.2 提供製品 525
15.1.16.3 最近の動向 526
15.1.16.3.1 その他の動向 526
15.1.17 ベレッタ・ホールディングス S.A. 527
15.1.17.1 事業概要 527
15.1.17.2 提供製品 527
15.1.17.3 最近の動向 530
15.1.17.3.1 取引 530
15.1.18 CSG 531
15.1.18.1 事業概要 531
15.1.18.2 提供製品 532
15.1.18.3 最近の動向 535
15.1.18.3.1 その他の動向 535
15.1.19 LEONARDO S.P.A. 536
15.1.19.1 事業概要 536
15.1.19.2 提供製品 537
15.1.19.3 最近の動向 539
15.1.19.3.1 取引 539
15.1.19.3.2 その他の動向 539
15.1.20 KNDS 540
15.1.20.1 事業概要 540
15.1.20.2 提供製品 540
15.1.20.3 最近の動向 541
15.1.20.3.1 取引 541
15.1.20.3.2 その他の動向 542

15.2 その他の企業 543
15.2.1 NORINCO 543
15.2.2 SIERRA BULLETS. 544
15.2.3 SIG SAUER 545
15.2.4 EDGE GROUP PLC 546
15.2.5 ADANI DEFENSE AND AEROSPACE 547
15.2.6 DIEHL STIFTUNG & CO. KG 548
15.2.7 PRVI PARTIZAN A.D. 549
15.2.8 POLSKA GRUPA ZBROJENIOWA (PGZ) 551
15.2.9 AGUILA AMMUNITION 552
15.2.10 BLUE HORIZONS STRATEGIC ENGINEERING PVT. LTD. 553
15.2.11 SSS DEFENCE 554
15.2.12 TRUE VELOCITY, LLC 555
15.2.13 BLACK HILLS AMMUNITION 556
16 調査方法論 559
16.1 調査データ 559
16.1.1 二次データ 560
16.1.1.1 二次情報源からの主要データ 561
16.1.2 一次データ 561
16.1.2.1 一次インタビューの参加者 561
16.1.2.2 一次情報源からの主要データ 562
16.1.2.3 一次インタビューの内訳 562
16.1.2.4 業界専門家からの知見 563
16.2 因子分析 563
16.2.1 フェーズ1：変数の定義と市場セグメンテーション 563
16.2.1.1 従属変数（Y） 563
16.2.1.2 独立変数（X） 563
16.2.1.2.1 小口径弾薬の調達予測：マクロおよびミクロ指標 564
16.2.1.2.2 中口径弾薬の調達予測：マクロおよびミクロ指標 564
16.2.1.2.3 大口径弾薬の調達予測：マクロおよびミクロ指標 565
16.2.2 フェーズ 2：データの前処理と標準化 565
16.2.2.1 Zスコアによる標準化 565
16.2.2.2 対数変換 566
16.2.3 フェーズ3：線形回帰モデル 566
16.2.4 フェーズ4：統計結果の解釈 566
16. 2.5 フェーズ5：予測ウェイトへの変換 566
16.3 フェーズ6：2026～2031年の市場規模推計への適用 567
16.3.1 フェーズ7：セグメント別導入マトリックス 567
16.3.1.1 エンドユーザー導入マトリックス 568
16.3.1.2 ガイダンス技術普及率マトリックス 568
16.3.1.3 部品表（BOM）のコスト内訳 568
16.4 需要側の指標 569
16.4.1 供給側の指標 570
16.4.2 市場規模の推定 570
16.4.3 ボトムアップ・アプローチ 571
16.4.3.1 市場規模の推定方法論 571
16.5 トップダウン・アプローチ 572
16.6 データの三角測量 573
16.7 調査の前提条件 575
16.8 調査の限界 575
16.9 リスク評価 576
17 付録 578
17.1 ディスカッション・ガイド 578
17.2 ナレッジストア：MarketsandMarketsのサブスクリプション・ポータル 581
17.3 カスタマイズ・オプション 583
17.4 関連レポート 583
17.5 著者詳細 584

※参考情報 弾薬とは、火器によって発射されるために設計された爆薬と、それに付随する構造物を含む製品の総称です。弾薬は、戦争、狩猟、射撃競技、訓練などさまざまな用途で用いられ、火力を発揮するために不可欠な要素です。弾薬の構成要素には、弾頭、薬莢、火薬、底火（発火装置）などが含まれています。 弾薬は大きく分けて、弾丸や砲弾など、発射される際に空気中を飛翔する「発射体」と、その発射体を発射するための「推進装置」として機能する部分からなります。弾薬の種類は多岐にわたり、用途や発射手段によって分類されます。 まず、弾薬の種類には小口径弾薬と大口径弾薬があります。小口径弾薬は主に小銃やハンドガンで使用されるもので、一般的には口径が20mm未満の弾薬を指します。例えば、9mmパラベラム弾、5.56mm NATO弾、.45ACP弾などがあります。小口径弾薬はその軽便さから、個人の防衛や競技射撃によく利用されます。 一方、大口径弾薬は主に機関銃や迫撃砲、クリンチング砲などで使用されます。口径が20mm以上の弾薬を指し、例としては20mmオートカノン弾や155mm砲弾などが挙げられます。この種の弾薬は、重火器に使用され、戦闘や重火器支援の役割を担います。 弾薬の用途はさまざまで、民間と軍事の両方で幅広く利用されています。軍事用途では、敵に対する攻撃、防衛用途や戦術的支援として使用されます。狩猟の際には、特に獲物を仕留めるために適切な弾薬が選ばれます。競技射撃では、精度や弾道特性が重視され、射手の技術向上に寄与します。また、訓練用の弾薬や、模擬弾薬なども広く使用されており、リアルな射撃体験を模倣することができます。 関連技術としては、弾薬の設計や製造、さらにはその性能を分析するための技術が重要となります。弾薬の性能は、発射時の速度、射撃の精度、パワー、さらには体積や重量などによって左右されます。これらの要素を最適化するために、様々な材料や製造プロセスが研究されています。 最近では、弾薬のリサイクルや環境への配慮が進んでおり、環境に優しい火薬や非毒性の材料を使用した弾薬の開発が行われています。また、電子化やセンサー技術の導入も進んでおり、スマート弾薬と呼ばれる新しい形態の弾薬が今後の可能性を秘めています。 さらに、弾薬の管理や運用においても、情報技術の発展が役立っています。例えば、弾薬の在庫管理や使用履歴の追跡を行うためのシステムが導入され、効率的な補給や運用が可能になっています。また、AI技術の進化により、射撃精度の向上やターゲティングの改善が期待されています。 以上のように、弾薬はその種類や用途、関連技術によって多様な側面を持つ重要な要素です。今後も新たな技術の進展により、弾薬の特性や使用方法は進化し続けるでしょう。また、これらの発展は安全保障や狩猟、競技における役割を再定義する可能性を秘めています。弾薬に関する理解を深めることは、これらの分野での知識や技術の向上に貢献することにつながるでしょう。