1 はじめに 32
1.1 研究目的 32
1.2 市場定義 32
1.2.1 包含範囲と除外範囲 33
1.3 市場範囲 33
1.3.1 市場セグメンテーション 33
1.3.2 地域範囲 34
1.3.3 対象期間 34
1.4 対象通貨 34
1.5 制限事項 35
1.6 ステークホルダー 36
1.7 変更点の概要 36
1.8 異なる地域における景気後退の影響 37
2 研究方法論 38
2.1 研究データ 38
図1 グリーンアンモニア市場：研究設計 38
2.2 市場分析とデータ三角測量 39
2.2.1 二次データ 39
2.2.1.1 二次情報源からの主要データ 40
2.2.2 一次データ 40
2.2.2.1 一次情報源からの主要データ 41
2.2.2.2 一次インタビューの内訳 41
図2 一次情報源の内訳 42
2.3 市場規模推定 42
2.3.1 ボトムアップアプローチ 42
図3 グリーンアンモニア市場： ボトムアップアプローチ 43
2.3.2 トップダウンアプローチ 43
図4 グリーンアンモニア市場：トップダウンアプローチ 44
2.3.3 需要側指標 44
図5 グリーンアンモニア需要分析に考慮した指標 44
2.3.3.1 需要側分析の前提条件 45
2.3.3.2 需要側分析のための計算 45
2.3.4 供給側分析 46
2.3.4.1 仮定と計算 46
図6 グリーンアンモニア産業のプレイヤー集中度（2021年） 46
2.4 予測 46
2.5 不況の影響 47
3 エグゼクティブサマリー 48
表1 グリーンアンモニア市場概況 49
図7 2022年グリーンアンモニア市場で欧州が最大のシェアを占める 49
図8 技術別：予測期間を通じてアルカリ性水電解セグメントがグリーンアンモニア市場で最大のシェアを占める 50
図9 産業用原料セグメントが2030年にグリーンアンモニア市場で最大のシェアを占める見込み 51
4 プレミアムインサイト 52
4.1 グリーンアンモニア市場におけるプレイヤーにとって魅力的な機会 52
図10 グリーンアンモニア市場成長を牽引する長期電力貯蔵ソリューションへの高い需要 52
4.2 地域別グリーンアンモニア市場 52
図11 予測期間中に最高CAGRを記録する見込みのその他の地域におけるグリーンアンモニア市場 52
4.3 欧州におけるグリーンアンモニア市場：用途別・国別（2022年） 53
図12 2022年欧州グリーンアンモニア市場は工業原料用途とドイツが主導 53
4.4 グリーンアンモニア市場：技術別 53
図13 固体酸化物電解技術が2023年から2030年にかけてグリーンアンモニア市場で最高CAGRを記録 53
4.5 グリーンアンモニア市場、最終用途別 54
図14 2030年までにグリーンアンモニア市場で最大のシェアを占める産業用原料セグメント 54
5 市場概要 55
5.1 はじめに 55
5.2 市場動向 55
図15 グリーンアンモニア市場： 推進要因、抑制要因、機会、課題 55
5.2.1 推進要因 56
5.2.1.1 再生可能エネルギーの長期間貯蔵ニーズ 56
図16 2021年 再生可能エネルギー容量のグローバル動向（源別） 56
図17 国別-レベル分析（2021年、再生可能エネルギー源別） 57
5.2.1.2 温室効果ガス排出削減のための規制政策の実施とインセンティブの提供 57
図18 主要8地域における温室効果ガス排出量、2021年 58
5.2.1.3 農業生産の増加に伴う環境に優しい肥料の需要拡大 58
5.2.2 抑制要因 58
5.2.2.1 グリーンアンモニアプラントの初期設置コストの高さ 58
5.2.3 機会 59
5.2.3.1 海上燃料としてのアンモニアの可能性 59
5.2.3.2 水素ベース経済構築への注目の高まり 59
5.2.4 課題 60
5.2.4.1 化学メーカーにおけるグリーンアンモニアに関する情報不足 60
5.2.4.2 ゼロカーボン肥料・燃料・エネルギー貯蔵としてのアンモニア利用における技術準備度の低さ 60
5.3 顧客ビジネスに影響を与えるトレンド／ディスラプション 61
5.3.1 グリーンアンモニア供給事業者における収益シフトと新たな収益源 61
図19 グリーンアンモニア供給業者の収益シフト 61
5.4 バリュー/サプライチェーン分析 62
図20 グリーンアンモニア市場：サプライチェーン分析 62
5.4.1 技術プロバイダー 62
5.4.2 補助設備メーカー 62
5.4.3 化学品供給業者 62
5.4.4 アンモニアプラントEPC企業 62
5.4.5 エンドユーザー 63
表2 グリーンアンモニアエコシステムにおける主要企業とその役割 63
5.5 市場マップ 64
図21 グリーンアンモニア市場マッピング 64
5.6 技術分析 64
5.6.1 グリーンアンモニア製造プロセスの最近の進展 64
5.7 特許分析 65
5.7.1 主要特許 65
表3 グリーンアンモニア：技術革新と特許登録件数（2016年6月～2022年11月） 65
5.8 関税・規制枠組み 66
5.8.1 規制機関、政府機関、その他の組織 66
表4 北米：規制機関、政府機関、その他の組織 66
表5 欧州：規制機関、政府機関、その他の組織 67
表6 アジア太平洋：規制機関、政府機関、その他の組織 67
5.8.2 規制の枠組み 68
表7 規制の枠組み：地域別グリーンアンモニア市場 68
5.9 主要会議・イベント（2023年） 69
表8 主要会議・イベント 69
5.10 貿易分析 70
5.10.1 HSコード2814 70
5.10.1.1 輸出シナリオ 70
表9 HSコード2814の輸出シナリオ（国別、2019–2021年） (米ドル) 70
図22 HSコード2814の輸出データ（上位5カ国、2019–2021年）（米ドル） 71
5.10.1.2 輸入シナリオ 71
表10 HSコード2814の輸入シナリオ、国別、2019–2021年（米ドル） 71
図23 HSコード2814の輸入データ、上位5カ国、2019–2021年 (米ドル) 72
5.10.2 HSコード280410 72
5.10.2.1 輸出シナリオ 72
表11 HSコード280410の輸出シナリオ（国別、2019–2021年） (米ドル) 72
図24 HSコード280410の輸出データ（上位5カ国、2019–2021年）(米ドル) 73
5.10.2.2 輸入シナリオ 73
表12 HSコード280410の輸入シナリオ、国別、2019–2021年（米ドル） 73
図25 HSコード280410の主要5カ国輸入データ、2019–2021年（米ドル） 74
5.10.3 HSコード280430 74
5.10.3.1 輸出シナリオ 74
表13 HSコード280430の輸出シナリオ（国別、2019–2021年）（米ドル） 74
図26 HSコード280430の輸出データ（上位5カ国、2019–2021年（米ドル） 75
5.10.3.2 輸入シナリオ 75
表14 HSコード280430の輸入シナリオ（国別、2019–2021年） (米ドル) 75
図27 HSコード280430の輸入データ上位5カ国、2019–2021年 (米ドル) 76
5.11 価格分析 76
5.11.1 地域別平均均等化コスト 76
表15 地域別グリッドPPA向けグリーンアンモニア平均均等化コスト 地域別 76
表16 専用変動再生可能エネルギーグリッドPPAにおけるグリーンアンモニア平均均等化コスト、地域別 76
5.12 事例研究分析 77
5.12.1 ハーバー・ボッシュ法のダウンスケーリング 77
5.12.1.1 問題定義 77
5.12.1.2 解決策 77
5.12.2 再生可能エネルギーの貯蔵と輸送 77
5.12.2.1 問題の定義 77
5.12.2.2 解決策 77
5.13 ポーターの5つの力分析 78
図28 グリーンアンモニア市場におけるポーターの5つの力分析 78
表17 グリーンアンモニア市場：ポーターの5つの力分析 78
5.13.1 代替品の脅威 79
5.13.2 供給者の交渉力 79
5.13.3 購入者の交渉力 79
5.13.4 新規参入の脅威 79
5.13.5 競争の激しさ 80

5.14 主要ステークホルダーと購買基準 80
5.14.1 購買プロセスにおける主要ステークホルダー 80
図29 主要3エンドユース用途における購買プロセスへのステークホルダーの影響度 80
表18 主要3エンドユース用途における購買プロセスへのステークホルダーの影響度（％） 80
5.14.2 購買基準 81
図30 上位3つの最終用途アプリケーションにおける主要購買基準 81
表19 上位3つの最終用途アプリケーションにおける主要購買基準 81
6 グリーンアンモニア生産における主要要素 82
6.1 グリーンアンモニア生産に必要な要素 82
図31 グリーンアンモニア生産プロセスと要素 82
6.1.1 電源 82
表20 再生可能エネルギー供給事業者 83
6.1.2 電解装置 83
表21 電解装置供給事業者 83
6.1.3 ハーバー・ボッシュ反応器 84
表22 ハーバー・ボッシュ反応器供給業者 84
6.1.4 空気分離装置 84
表23 空気分離装置メーカー一覧 84
6.1.5 アンモニア貯蔵ユニット 85
表24 アンモニア貯蔵ユニット供給業者 85
7 グリーンアンモニア市場（技術別） 86
7.1 はじめに 87
図32 グリーン アンモニア市場：技術別、2022年 87
表25 グリーンアンモニア市場：技術別、2018–2022年（百万米ドル） 87
表26 グリーンアンモニア市場：技術別、2023–2030年（百万米ドル） 88
7.2 アルカリ水電解 88
7.2.1 比較的成熟したコスト効率の高い技術 88
表27 アルカリ水電解：グリーンアンモニア市場、地域別、2018–2022年（百万米ドル） 88
表28 アルカリ性水電解：グリーンアンモニア市場、地域別、2023–2030年（百万米ドル） 89
7.3 プロトン交換膜 (PEM)電解 89
7.3.1 動的・間欠的な再生可能エネルギーシステムとの優れた連携性を有する高柔軟性技術 89
表29 プロトン交換膜電解：グリーンアンモニア市場、地域別、2018-2022年（百万米ドル） 90市場、地域別、2018–2022年（百万米ドル） 90
表30 プロトン交換膜電解：グリーンアンモニア市場、地域別、2023–2030年 （百万米ドル） 90

7.4 固体酸化物電解（SOE） 90
7.4.1 水素製造時の電力需要を削減する効率的な技術 90
表31 固体酸化物電解：グリーンアンモニア市場、地域別、2018–2022年 (百万米ドル) 91
表32 固体酸化物電解： グリーンアンモニア市場：地域別、2023–2030年（百万米ドル） 91
8 グリーンアンモニア市場：最終用途別 92
8.1 はじめに 93
図33 グリーンアンモニア市場：最終用途別、2022年 93
表33 グリーンアンモニア市場、最終用途別、2018–2022年 (百万米ドル) 93
表34 グリーンアンモニア市場：最終用途別、2023–2030年 (百万米ドル) 93
8.2 発電 94
8.2.1 グリーンアンモニア市場で最も支配的なセグメントであり続ける 94
表35 発電：グリーンアンモニア市場、地域別、2018–2022年（百万米ドル） 94
表36 発電： グリーンアンモニア市場：地域別、2023–2030年（百万米ドル） 94
8.3 輸送 95
8.3.1 市場を牽引する燃料電池プロジェクトへの投資増加 95
表37 輸送：グリーンアンモニア市場、地域別、2018–2022年（百万米ドル） 95
表38 輸送分野：グリーンアンモニア市場、地域別、2023–2030年（百万米ドル） 95
8.4 工業原料 96
8.4.1 農業用肥料向けアンモニアの大量生産が市場を牽引 96
表39 工業用原料：グリーンアンモニア市場、地域別、2018–2022年（百万米ドル） 96
表40 工業用原料：グリーンアンモニア市場、地域別、2023–2030年（百万米ドル） 96
9 グリーンアンモニア市場、地域別 97
9.1 はじめに 98
図34 アジア太平洋地域は2022年にグリーンアンモニア市場で第2位のシェアを占めた 98
表41 グリーンアンモニア市場、地域別、2018–2022年（百万米ドル） 99
表42 グリーンアンモニア市場、地域別、2023–2030年（百万米ドル） 99
表43 グリーンアンモニア市場、地域別、2018–2022年（百万トン） 99
表44 グリーンアンモニア市場、地域別、2023–2030年（百万トン） 100

9.2 ヨーロッパ 100
図35 ヨーロッパ：グリーンアンモニア市場の概要 101
9.2.1 不況の影響： ヨーロッパ 101
9.2.2 マクロ要因 102
9.2.2.1 アンモニア生産量 102
表45 欧州：国別アンモニア生産量、2015–2021年（百万標準立方フィート/日） 102
9.2.2.2 水素生成量 102
表46 欧州：国別水素生成量、2013–2017年（百万標準立方フィート/日） 102
9.2.2.3 設置済み再生可能エネルギー容量 102
表47 欧州：国別再生可能エネルギー設備容量、2015–2021年（MW） 102
9.2.2.4 温室効果ガス排出量 103
表48 欧州：温室効果ガス排出量（国別、2015–2021年）（百万トンCO2換算） 103
9.2.3 技術別 103
表49 欧州： グリーンアンモニア市場、技術別、2018–2022年（百万米ドル） 103
表50 欧州：グリーンアンモニア市場、技術別、2023–2030年（百万米ドル） 103
9.2.4 最終用途別 104
表51 欧州：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2018–2022年（百万米ドル） 104
表52 欧州：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2023–2030年（百万米ドル） 104
9.2.5 国別 104
表53 欧州：グリーンアンモニア市場、国別、2018–2022年（百万米ドル） 104
表54 欧州：グリーンアンモニア市場、国別、2023–2030年 （百万米ドル） 105
9.2.5.1 ドイツ 105
9.2.5.1.1 市場成長を促進する進行中のグリーンアンモニアプロジェクト 105
9.2.5.1.2 マクロ要因 105
表55 ドイツ：アンモニア生産量、2015–2021年（千トン） 105
表56 ドイツ：水素生産量、2013–2017年（百万標準立方フィート/日） 105
表57 ドイツ：再生可能エネルギー設備容量（電源別）、2015–2021年 (MW) 106
表58 ドイツ：温室効果ガス排出量、2013–2017年（百万トンCO2換算） 106
9.2.5.1.3 最終用途別 106
表59 ドイツ：グリーンアンモニア市場、用途別、2018–2022年 （百万米ドル） 106
表60 ドイツ：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2023–2030年（百万米ドル） 106
9.2.5.2 イギリス 107
9.2.5.2.1 ネットゼロ排出目標達成に向けたグリーンアンモニアの役割と生産拡大 107
9.2.5.2.2 マクロ要因 107
表61 イギリス：アンモニア生産量、2015–2021年（千トン） 107
表62 イギリス：水素生産量、2013–2017年（百万標準立方フィート/日） 107
表63 イギリス：再生可能エネルギー設備容量（電源別）、2015–2019年（MW） 107
表64 イギリス：温室効果ガス排出量、2015–2021年（百万トンCO2換算） 107
9.2.5.2.3 最終用途別 108
表65 イギリス：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2018–2022年（百万米ドル） 108
表66 イギリス： グリーンアンモニア市場、最終用途別、2023–2030年（百万米ドル） 108
9.2.5.3 オランダ 108
9.2.5.3.1 グリーン水素生産を促進する有利な政府政策とイニシアチブが市場を牽引 108
9.2.5.3.2 マクロ要因 108
表67 オランダ：アンモニア生産量、2015–2021年（千トン） 108
表68 オランダ：水素生産量、2013–2017年（百万標準立方フィート/日） 109
表69 オランダ：再生可能エネルギー設備容量（電源別）、2015–2019年 (MW) 109
表70 オランダ：温室効果ガス排出量、2015–2021年（百万トンCO2換算） 109
9.2.5.3.3 最終用途別 109
表71 オランダ：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2018–2022年（百万米ドル） 109
表72 オランダ： グリーンアンモニア市場、最終用途別、2023–2030年（百万米ドル） 110
9.2.5.4 デンマーク 110
9.2.5.4.1 グリーン燃料および大規模グリーンエネルギープロジェクトへの投資が市場成長を促進 110
9.2.5.4.2 マクロ要因 110
表73 デンマーク：再生可能エネルギー設備容量（電源別、2015–2019年）（MW） 110 2015–2019年（MW） 110
表74 デンマーク：温室効果ガス排出量、2015–2021年（百万トンCO2換算） 110
9.2.5.4.3 最終用途別 111
表75 デンマーク：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2018–2022年（百万米ドル） 111
表76 デンマーク：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2023–2030年（百万米ドル） 111

9.2.5.5 ノルウェー 111
9.2.5.5.1 需要拡大に向けたモビリティ用途におけるグリーンアンモニア消費量の増加 111
9.2.5.5.2 マクロ要因 112
表77 ノルウェー：再生可能エネルギー設備容量（電源別、2015～2019年）（MW） 112
表78 ノルウェー：温室効果ガス排出量（2015～2021年）（百万トンCO2換算） 112
9.2.5.5.3 最終用途別 112
表79 ノルウェー：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2018–2022年 （百万米ドル） 112
表80 ノルウェー：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2023–2030年（百万米ドル） 112
9.3 アジア太平洋 113
図36 アジア太平洋地域：グリーンアンモニア市場の概況 114
9.3.1 不況の影響：アジア太平洋地域 114
9.3.2 マクロ要因 115
9.3.2.1 アンモニア生産量 115
表81 アジア太平洋地域：国別アンモニア生産量、2015–2021年（千トン） 115
9.3.2.2 水素生成量 115
表82 アジア太平洋地域：国別水素生成量、2013–2017年（百万標準立方フィート/日） 115
9.3.2.3 設置済み再生可能エネルギー容量 115
表83 アジア太平洋地域： 国別再生可能エネルギー設備容量、2015–2021年（MW） 115
9.3.2.4 温室効果ガス排出量 116
表84 アジア太平洋地域：国別温室効果ガス排出量、2013–2017年（百万トンCO2換算） 116
9.3.3 技術別 116
表85 アジア太平洋地域：グリーンアンモニア市場、技術別、2018–2022年（百万米ドル） 116
表86 アジア太平洋地域：グリーンアンモニア市場、技術別、2023–2030年（百万米ドル） 116
9.3.4 最終用途別 117
表87 アジア太平洋地域：グリーンアンモニア市場、 最終用途別、2018–2022年（百万米ドル） 117
表88 アジア太平洋地域：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2023–2030年（百万米ドル） 117
9.3.5 国別 117
表89 アジア太平洋地域：グリーンアンモニア市場、国別、2018–2022年（百万米ドル） 117
表90 アジア太平洋地域：グリーンアンモニア市場、国別、2023–2030年（百万米ドル） 118

9.3.5.1 オーストラリア 118
9.3.5.1.1 再生可能エネルギー生産への注目の高まりが市場を牽引 118
9.3.5.1.2 マクロ要因 118
表91 オーストラリア：アンモニア生産量、2015–2021年（千トン） 118
表92 オーストラリア： 水素生産量、2013–2017年（百万標準立方フィート/日） 118
表93 オーストラリア：再生可能エネルギー設備容量（電源別）、2015–2021年（MW） 119
表94 オーストラリア：温室効果ガス排出量、2015–2021年（百万トンCO2換算） 119
9.3.5.1.3 最終用途別 119
表 95 オーストラリア：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2018年～2022年 （百万米ドル） 119
表96 オーストラリア：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2023–2030年（百万米ドル） 119
9.3.5.2 日本 120
9.3.5.2.1 市場成長を支えるグリーンアンモニア利用促進の有利な政策 120
9.3.5.2.2 マクロ要因 120
表97 日本：アンモニア生産量、2015–2019年（千トン） 120
表98 日本：水素生成量、2013–2017年 （百万標準立方フィート/日） 120
表99 日本：再生可能エネルギー設備容量（電源別、2015–2021年） (MW) 120
表100 日本：温室効果ガス排出量、2015–2021年(百万トン CO2換算) 121
9.3.5.2.3 最終用途別 121
表101 日本：グリーンアンモニア市場、用途別、 2018–2022年（百万米ドル） 121
表102 日本：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2023–2030年（百万米ドル） 121
9.3.5.3 ニュージーランド 121
9.3.5.3.1 グリーン肥料の生産がグリーンアンモニア需要を促進 121
9.3.5.3.2 マクロ要因 122
表103 ニュージーランド：アンモニア生産量、2015–2019年（千トン） 122
表104 ニュージーランド： 水素生産量、2013–2017年（百万標準立方フィート/日） 122
表105 ニュージーランド：再生可能エネルギー設備容量（電源別）、2015–2019年（MW） 122
表106 ニュージーランド：温室効果ガス排出量、2013–2017年（百万トンCO2換算） 122
9.3.5.3.3 最終用途別 122
表107 ニュージーランド： グリーンアンモニア市場：最終用途別、2018–2022年（百万米ドル） 122
表108 ニュージーランド：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2023–2030年（百万米ドル） 123

9.3.5.4 インド 123
9.3.5.4.1 移動部門におけるグリーンアンモニア消費量の増加が市場を牽引 123
9.3.5.4.2 マクロ要因 123
表109 インド：アンモニア生産量、2015–2021年（千トン） 123
表110 インド：水素生成量、2013–2017年（百万標準立方フィート/日） 124
表111 インド：再生可能エネルギー設備容量（電源別）、2015–2019年（MW） 124
表112 インド：温室効果ガス排出量、2015–2017年 （百万トン CO2換算） 124
9.3.5.4.3 最終用途別 124
表113 インド：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2022–2030年 (百万米ドル) 124
9.3.5.5 韓国 125
9.3.5.5.1 エネルギー部門の脱炭素化義務の実施 125
9.3.5.5.2 マクロ要因 125
表114 韓国： アンモニア生産量、2015–2021年（千トン） 125
表115 韓国：再生可能エネルギー設備容量（電源別）、2015–2021年 (MW) 125
表116 韓国：温室効果ガス排出量、2015–2021年（百万トンCO2換算） 125
9.3.5.5.3 最終用途別126
表117 韓国：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2023–2030年（百万米ドル） 126
9.3.5.6 アジア太平洋地域その他 126
9.3.5.6.1 マクロ要因 126
表118 アジア太平洋地域その他：アンモニア生産量、2015–2021年（千トン） 126
表119 アジア太平洋地域その他： 再生可能エネルギー設備容量（電源別、2015–2021年）（MW） 126
表120 アジア太平洋地域その他：温室効果ガス排出量（2015–2021年）（百万トンCO2換算） 127
9.3.5.6.2 最終用途別 127
表121 アジア太平洋地域その他：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2018–2022年 （百万米ドル） 127
表122 アジア太平洋地域その他：グリーンアンモニア市場、 最終用途別、2023–2030年（百万米ドル） 127
9.4 北米 128
9.4.1 不況の影響：北米 128
9.4.2 マクロ要因 128
9.4.2.1 アンモニア生産量 128
表123 北米：国別アンモニア生産量、2015–2021年（千トン） 128
9.4.2.2 水素生成 128
表124 北米：国別水素生成量、2013–2017年（百万標準立方フィート/日） 128
9.4.2.3 設置済み再生可能エネルギー容量 129
表125 北米：国別設置済み再生可能エネルギー容量、2015–2021年 (MW) 129
9.4.2.4 温室効果ガス排出量 129
表126 北米：温室効果ガス排出量（国別、2015–2021年） (百万トン CO2換算) 129
9.4.3 技術別 129
表127 北米： グリーンアンモニア市場、技術別、2018–2022年（百万米ドル） 129
表128 北米：グリーンアンモニア市場、技術別、2023–2030年（百万米ドル） 130
9.4.4 最終用途別 130
表129 北米：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2018–2022年 （百万米ドル） 130
表130 北米：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2023–2030年（百万米ドル） 130
9.4.5 国別 131
表131 北米：グリーンアンモニア市場、国別、2018年～2022年（百万米ドル） 131
表132 北米：グリーンアンモニア市場、国別、2023–2030年（百万米ドル） 131
9.4.5.1 米国 131
9.4.5.1.1 市場成長を牽引する輸送用燃料の需要高 131
9.4.5.1.2 マクロ要因 132
表133 米国：アンモニア生産量、2015–2021年（千トン） 132
表134 米国：水素生成量、2013–2017年（百万標準立方フィート/日） 132
表135 米国：再生可能エネルギー設備容量（電源別、2015–2021年）（MW） 132
表136 米国：温室効果ガス排出量（2015–2021年）（百万トンCO2換算） 132
9.4.5.1.3 最終用途別 132
表137 米国：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2018–2022年（百万米ドル） 132
表138 米国：グリーンアンモニア市場、用途別、2023–2030年（百万米ドル） 133
9.4.5.2 カナダ 133
9.4.5.2.1 グリーンアンモニア利用促進の有利な政策が市場を牽引 133
9.4.5.2.2 マクロ要因 133
表139 カナダ：アンモニア生産量、2015–2021年（千トン） 133
表140 カナダ：水素生成量、2015–2017年（百万標準立方フィート/日） 134
表141 カナダ：再生可能エネルギー設備容量（電源別）、2015–2021年（MW） 134
表142 カナダ：温室効果ガス排出量、2015–2021年 （百万トン CO2換算） 134
9.4.5.2.3 最終用途別 134
表143 カナダ：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2018–2022年 (百万米ドル) 134
表144 カナダ：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2023–2030年(百万米ドル) 135
9.4.5.3 メキシコ 135
9.4.5.3.1 肥料市場の拡大がグリーンアンモニア需要を促進 135
9.4.5.3.2 マクロ要因 135
表145 メキシコ： アンモニア生産量、2015–2021年（千トン） 135
表146 メキシコ： 水素生産量、2015–2017年（百万標準立方フィート/日） 135
表147 メキシコ：再生可能エネルギー設備容量（電源別）、2015–2021年（MW） 136
表148 メキシコ：温室効果ガス排出量、2015–2021年（百万トンCO2換算） 136
9.4.5.3.3 最終用途別 136
表149 メキシコ：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2018–2022年（百万米ドル） 136
表150 メキシコ：グリーンアンモニア市場、 最終用途別、2023–2030年（百万米ドル） 136
9.5 その他の地域 137
9.5.1 不況の影響：その他の地域 137
9.5.2 マクロ要因 137
9.5.2.1 アンモニア生産量 137
表151 その他の地域：国別アンモニア生産量、2015–2021年（千トン） 137
9.5.2.2 水素生成 137
表152 その他の地域：国別水素生成量、2013–2017年（百万標準立方フィート/日） 137
9.5.2.3 設置済み再生可能エネルギー容量 138
表153 その他の地域：国別再生可能エネルギー設備容量、2015–2021年（MW） 138
9.5.2.4 温室効果ガス排出量 138
表154 その他の地域：国別温室効果ガス排出量、2015–2021年（百万トンCO2換算） 138
9.5.3 技術別 138
表155 その他の地域：グリーンアンモニア市場、技術別、2018–2022年（百万米ドル） 138
表156 その他の地域：グリーンアンモニア市場、技術別、2023–2030年（百万米ドル） 139
9.5.4 最終用途別 139
表157 その他の地域：グリーンアンモニア市場、最終用途別、 2018–2022年（百万米ドル） 139
表158 その他の地域：グリーンアンモニア市場、最終用途別、2023–2030年（百万米ドル） 139
9.5.5 国別 140

9.5.5.1 中国 140
9.5.5.1.1 グリーンアンモニアプロジェクトへの投資増加が市場を牽引 140
9.5.5.1.2 マクロ要因 140
表159 中国：アンモニア生産量、2015–2021年 （千トン） 140
表160 中国：水素生産量、2013–2017年（百万標準立方フィート/日） 140
表161 中国：再生可能エネルギー設備容量（電源別、2015–2019年） (MW) 141
表162 中国：温室効果ガス排出量、2013–2017年（百万トンCO2換算） 141
9.5.5.2 ロシア 141
9.5.5.2.1 グリーンアンモニア需要拡大に向け、国際市場への肥料輸出に注力 141
9.5.5.2.2 マクロ要因 141
表163 ロシア：アンモニア生産量、2015–2021年 （千トン） 141
表164 ロシア： 水素生産量、2013–2017年（百万標準立方フィート/日） 142
表165 ロシア：再生可能エネルギー設備容量（電源別）、2015–2019年（MW） 142
表166 ロシア：温室効果ガス排出量、2015–2021年 （百万トン CO2換算） 142
9.5.5.3 チリ 142
9.5.5.3.1 市場成長を加速させるエネルギー分野の継続的発展 142
9.5.5.3.2 マクロ要因 143
表167 チリ：再生可能エネルギー設備容量（電源別、2015–2019年）（MW） 143
表168 チリ： 温室効果ガス排出量、2015–2021年（百万トンCO2換算） 143
9.5.5.4 モロッコ 143
9.5.5.4.1 電力供給構成における再生可能エネルギー源の割合増加に向けた取り組みが市場を牽引 143
9.5.5.4.2 マクロ要因 143
表169 モロッコ：再生可能エネルギー設備容量（2015～2019年、MW別） 143
表170 モロッコ： 温室効果ガス排出量、2015–2021年（百万トンCO2換算） 144
9.5.5.5 サウジアラビア 144
9.5.5.5.1 市場成長を支えるモビリティ分野におけるグリーン水素の重要な利用 144
9.5.5.5.2 マクロ要因 144
表171 サウジアラビア：再生可能エネルギー設備容量（2015–2021年、MW） 2015–2021年（MW） 144
表172 サウジアラビア：温室効果ガス排出量、2015–2021年（百万トンCO2換算） 144
9.5.5.6 アラブ首長国連邦 145
9.5.5.6.1 市場成長促進のための発電用水素利用の拡大 145
9.5.5.6.2 マクロ要因 145
表173 アラブ首長国連邦：再生可能エネルギー設備容量、 2015–2021年（MW） 145
表174 アラブ首長国連邦：温室効果ガス排出量、2015–2021年 （百万トンCO2換算） 145
9.5.5.7 ブラジル 145
9.5.5.7.1 市場を牽引するグリーン水素生産の増加 145
9.5.5.7.2 マクロ要因 146
表175 ブラジル：再生可能エネルギー設備容量（電源別、2015–2021年）（MW） 146
表176 ブラジル：温室効果ガス排出量（2015–2021年） （百万トンCO2換算） 146
9.5.5.8 エジプト 146
9.5.5.8.1 市場拡大に向けた再生可能エネルギー設備容量増加への政府の注力強化 146
9.5.5.8.2 マクロ要因 147
表177 エジプト：再生可能エネルギー設備容量（2015～2021年、MW別） 147
表178 エジプト：温室効果ガス排出量、2015–2021年（百万トンCO2換算） 147
9.5.5.9 オマーン 147
9.5.5.9.1 運輸部門におけるグリーン水素の利用拡大が市場成長を促進 147
9.5.5.9.2 マクロ要因 147
表179 オマーン：再生可能エネルギー設備容量（電源別、2015–2021年）（MW） 147
表180 オマーン：温室効果ガス排出量、2015–2021年（百万トンCO2換算） 147
9.5.5.10 スペイン 148
9.5.5.10.1 グリーンアンモニア需要創出を目的とした太陽光発電の本格プロジェクト 148
9.5.5.10.2 マクロ要因 148
表181 スペイン：再生可能エネルギー設備容量（2015～2021年、MW別） 148
表182 スペイン： 温室効果ガス排出量、2015–2021年（百万トンCO2換算） 148
10 競争環境 149
10.1 概要 149
表183 グリーンアンモニア市場の主な動向、2018–2022年 149
10.2 業界集中度 150
図37 グリーンアンモニア市場の主要プレイヤー、2021年 150
10.3 市場評価フレームワーク 151
表184 市場評価フレームワーク、2018–2022年 151
10.4 主要市場プレイヤーのセグメント別収益分析 152
図38 グリーンアンモニアを提供する主要企業のセグメント別収益分析、2017–2021年 152
10.5 最近の動向 153
10.5.1 取引 153
表185 グリーンアンモニア：取引、2018–2022年 153
10.5.2 その他 154
表186 グリーンアンモニア市場：その他、2018–2022年 154

10.6 企業評価クアドラント、2021年 155
10.6.1 スター企業 155
10.6.2 新興リーダー企業 155
10.6.3 浸透型プレイヤー 155
10.6.4 参加者 155
図39 グリーンアンモニア市場：競争優位性マッピング（2021年） 156
表187 企業別技術フットプリント 157
表188 企業別最終用途アプリケーション分布 158
表189 企業別地域分布 159
10.7 スタートアップ／中小企業評価クアドラント、2021年 160
10.7.1 先進的企業 160
10.7.2 対応型企業 160
10.7.3 成長型企業 160
10.7.4 スタート地点 160
図40 グリーンアンモニア市場： スタートアップ／中小企業評価クアドラント、2021年 161
10.8 競争力ベンチマーキング 162
表190 グリーンアンモニア市場：主要スタートアップ／中小企業 162
表191 企業技術フットプリント：スタートアップ 162
表192 企業の最終用途アプリケーション分布：スタートアップ企業 163
表193 企業の地域分布：スタートアップ企業 163
11 企業プロファイル 164
11.1 技術プロバイダー 164
（事業概要、提供製品／サービス／ソリューション、MnMの見解、主要強みと勝因、戦略的選択、弱点と競合脅威、最近の動向）*
11.1.1 シーメンス・エナジー 164
表194 シーメンス・エナジー：事業概要 164
図41 シーメンス・エナジー：企業概要 165
表195 シーメンス・エナジー： 取引 166
11.1.2 ティッセンクルップAG 168
表196 ティッセンクルップAG：事業概要 168
図42 ティッセンクルップAG：企業概要 169
表197 ティッセンクルップAG：製品発売 170
表198 ティッセンクルップAG：取引実績 170
11.1.3 MANエナジーソリューションズ 172
表199 MANエナジーソリューションズ：事業概要 172
表200 MANエナジーソリューションズ：製品発表 173
表201 MANエナジーソリューションズ：取引実績 173
11.1.4 NEL ASA 175
表202 NEL ASA：事業概要 175
表203 NEL ASA：取引実績 177
11.1.5 ITM POWER 179
表204 ITMパワー：事業概要 179
図44 ITMパワー： 会社概要 180
表205 ITMパワー：取引実績 181
11.1.6 MCPHYエナジーS.A. 182
表206 MCPHYエナジーS.A.： 事業概要 182
図45 MCPHY ENERGY S.A.: 会社概要 183
表207 MCPHY ENERGY S.A.: 取引 183
11.1.7 ENAPTER S.R.L. 185
表208 ENAPTER S.R.L.：事業概要 185
表209 エンパターS.R.L.：製品開発 186
11.1.8 グリーン・ハイドロジェン・システムズ 187
表210 グリーン・ハイドロジェン・システムズ：事業概要 187
図46 グリーン水素システム：企業概要 187
11.1.9 燃料ポジティブ社 189
表211 燃料ポジティブ社：事業概要 189
11.1.10 スタミカボン 190
表212 スタマイカーボン：事業概要 190
11.2 その他の技術提供企業 191
11.2.1 ハイドロジェニックス 191
11.2.2 ハイジェンコ 191
11.2.3 エレクトロチャエア 192
11.2.4 スターファイア・エナジー 193
11.2.5 エクシトロン 193
11.2.6 アクアハイドレックス 194

1 INTRODUCTION 32
1.1 STUDY OBJECTIVES 32
1.2 MARKET DEFINITION 32
1.2.1 INCLUSIONS AND EXCLUSIONS 33
1.3 MARKET SCOPE 33
1.3.1 MARKET SEGMENTATION 33
1.3.2 REGIONAL SCOPE 34
1.3.3 YEARS CONSIDERED 34
1.4 CURRENCY CONSIDERED 34
1.5 LIMITATIONS 35
1.6 STAKEHOLDERS 36
1.7 SUMMARY OF CHANGES 36
1.8 IMPACT OF RECESSION ON DIFFERENT GEOGRAPHIES 37
2 RESEARCH METHODOLOGY 38
2.1 RESEARCH DATA 38
FIGURE 1 GREEN AMMONIA MARKET: RESEARCH DESIGN 38
2.2 MARKET BREAKDOWN AND DATA TRIANGULATION 39
2.2.1 SECONDARY DATA 39
2.2.1.1 Key data from secondary sources 40
2.2.2 PRIMARY DATA 40
2.2.2.1 Key data from primary sources 41
2.2.2.2 Breakdown of primary interviews 41
FIGURE 2 BREAKDOWN OF PRIMARIES 42
2.3 MARKET SIZE ESTIMATION 42
2.3.1 BOTTOM-UP APPROACH 42
FIGURE 3 GREEN AMMONIA MARKET: BOTTOM-UP APPROACH 43
2.3.2 TOP-DOWN APPROACH 43
FIGURE 4 GREEN AMMONIA MARKET: TOP-DOWN APPROACH 44
2.3.3 DEMAND-SIDE METRICS 44
FIGURE 5 METRICS CONSIDERED TO ANALYZE DEMAND FOR GREEN AMMONIA 44
2.3.3.1 Assumptions for demand-side analysis 45
2.3.3.2 Calculations for demand-side analysis 45
2.3.4 SUPPLY-SIDE ANALYSIS 46
2.3.4.1 Assumptions and calculations 46
FIGURE 6 GREEN AMMONIA INDUSTRY PLAYER CONCENTRATION, 2021 46
2.4 FORECAST 46
2.5 IMPACT OF RECESSION 47
3 EXECUTIVE SUMMARY 48
TABLE 1 GREEN AMMONIA MARKET SNAPSHOT 49
FIGURE 7 EUROPE HELD LARGEST SHARE OF GREEN AMMONIA MARKET IN 2022 49
FIGURE 8 ALKALINE WATER ELECTROLYSIS SEGMENT TO ACCOUNT FOR LARGEST SHARE OF GREEN AMMONIA MARKET, BY TECHNOLOGY, THROUGHOUT FORECAST PERIOD 50
FIGURE 9 INDUSTRIAL FEEDSTOCK SEGMENT TO CAPTURE LARGEST SHARE OF GREEN AMMONIA MARKET IN 2030 51
4 PREMIUM INSIGHTS 52
4.1 ATTRACTIVE OPPORTUNITIES FOR PLAYERS IN GREEN AMMONIA MARKET 52
FIGURE 10 HIGH DEMAND FOR LONG-TERM POWER STORAGE SOLUTIONS TO FUEL GREEN AMMONIA MARKET GROWTH 52
4.2 GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION 52
FIGURE 11 GREEN AMMONIA MARKET IN REST OF THE WORLD TO WITNESS HIGHEST CAGR DURING FORECAST PERIOD 52
4.3 GREEN AMMONIA MARKET IN EUROPE, BY END-USE APPLICATION AND COUNTRY, 2022 53
FIGURE 12 INDUSTRIAL FEEDSTOCK AND GERMANY DOMINATED EUROPEAN GREEN AMMONIA MARKET IN 2022 53
4.4 GREEN AMMONIA MARKET, BY TECHNOLOGY 53
FIGURE 13 SOLID OXIDE ELECTROLYSIS TECHNOLOGY TO RECORD HIGHEST CAGR IN GREEN AMMONIA MARKET FROM 2023 TO 2030 53
4.5 GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION 54
FIGURE 14 INDUSTRIAL FEEDSTOCK SEGMENT TO ACCOUNT FOR LARGEST SHARE OF GREEN AMMONIA MARKET IN 2030 54
5 MARKET OVERVIEW 55
5.1 INTRODUCTION 55
5.2 MARKET DYNAMICS 55
FIGURE 15 GREEN AMMONIA MARKET: DRIVERS, RESTRAINTS, OPPORTUNITIES, AND CHALLENGES 55
5.2.1 DRIVERS 56
5.2.1.1 Need to store renewable energy for longer term 56
FIGURE 16 GLOBAL RENEWABLE ENERGY CAPACITY TREND, BY SOURCE, 2021 56
FIGURE 17 COUNTRY-LEVEL ANALYSIS OF RENEWABLE ENERGY GENERATION, BY SOURCE, 2021 57
5.2.1.2 Enforcement of regulatory policies and provision of incentives to reduce GHG emissions 57
FIGURE 18 GREENHOUSE GAS EMISSIONS WITNESSED BY TOP 8 GEOGRAPHIES, 2021 58
5.2.1.3 Increased need for eco-friendly fertilizers with rising agricultural production 58
5.2.2 RESTRAINTS 58
5.2.2.1 High initial cost to set up green ammonia plant 58
5.2.3 OPPORTUNITIES 59
5.2.3.1 Potential of ammonia as maritime fuel 59
5.2.3.2 Increasing focus on building hydrogen-based economy 59
5.2.4 CHALLENGES 60
5.2.4.1 Lack of information about green ammonia among chemical manufacturers 60
5.2.4.2 Low level of technology readiness for using ammonia as zero-carbon fertilizer, fuel, and energy storage 60
5.3 TRENDS/DISRUPTIONS IMPACTING CUSTOMER BUSINESS 61
5.3.1 REVENUE SHIFT AND NEW REVENUE POCKETS FOR PROVIDERS OF GREEN AMMONIA 61
FIGURE 19 REVENUE SHIFT FOR GREEN AMMONIA PROVIDERS 61
5.4 VALUE/SUPPLY CHAIN ANALYSIS 62
FIGURE 20 GREEN AMMONIA MARKET: SUPPLY CHAIN ANALYSIS 62
5.4.1 TECHNOLOGY PROVIDERS 62
5.4.2 ANCILLARY EQUIPMENT MANUFACTURERS 62
5.4.3 CHEMICAL PROVIDERS 62
5.4.4 AMMONIA PLANT EPC COMPANIES 62
5.4.5 END USERS 63
TABLE 2 KEY COMPANIES AND THEIR ROLE IN GREEN AMMONIA ECOSYSTEM 63
5.5 MARKET MAP 64
FIGURE 21 GREEN AMMONIA MARKET MAPPING 64
5.6 TECHNOLOGY ANALYSIS 64
5.6.1 RECENT ADVANCEMENTS IN GREEN AMMONIA PRODUCTION PROCESS 64
5.7 PATENT ANALYSIS 65
5.7.1 MAJOR PATENTS 65
TABLE 3 GREEN AMMONIA: INNOVATIONS AND PATENT REGISTRATIONS, JUNE 2016–NOVEMBER 2022 65
5.8 TARIFF AND REGULATORY FRAMEWORK 66
5.8.1 REGULATORY BODIES, GOVERNMENT AGENCIES, AND OTHER ORGANIZATIONS 66
TABLE 4 NORTH AMERICA: REGULATORY BODIES, GOVERNMENT AGENCIES, AND OTHER ORGANIZATIONS 66
TABLE 5 EUROPE: REGULATORY BODIES, GOVERNMENT AGENCIES, AND OTHER ORGANIZATIONS 67
TABLE 6 ASIA PACIFIC: REGULATORY BODIES, GOVERNMENT AGENCIES, AND OTHER ORGANIZATIONS 67
5.8.2 REGULATORY FRAMEWORK 68
TABLE 7 REGULATORY FRAMEWORK: GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION 68
5.9 KEY CONFERENCES AND EVENTS, 2023 69
TABLE 8 KEY CONFERENCES AND EVENTS 69
5.10 TRADE ANALYSIS 70
5.10.1 HS CODE 2814 70
5.10.1.1 Export scenario 70
TABLE 9 EXPORT SCENARIO FOR HS CODE 2814, BY COUNTRY, 2019–2021 (USD) 70
FIGURE 22 EXPORT DATA FOR HS CODE 2814 FOR TOP 5 COUNTRIES, 2019–2021 (USD) 71
5.10.1.2 Import scenario 71
TABLE 10 IMPORT SCENARIO FOR HS CODE 2814, BY COUNTRY, 2019–2021 (USD) 71
FIGURE 23 IMPORT DATA FOR HS CODE 2814 FOR TOP 5 COUNTRIES, 2019–2021 (USD) 72
5.10.2 HS CODE 280410 72
5.10.2.1 Export scenario 72
TABLE 11 EXPORT SCENARIO FOR HS CODE 280410, BY COUNTRY, 2019–2021 (USD) 72
FIGURE 24 EXPORT DATA FOR HS CODE 280410 FOR TOP 5 COUNTRIES, 2019–2021 (USD) 73
5.10.2.2 Import scenario 73
TABLE 12 IMPORT SCENARIO FOR HS CODE 280410, BY COUNTRY, 2019–2021 (USD) 73
FIGURE 25 IMPORT DATA FOR HS CODE 280410 FOR TOP 5 COUNTRIES, 2019–2021 (USD) 74
5.10.3 HS CODE 280430 74
5.10.3.1 Export scenario 74
TABLE 13 EXPORT SCENARIO FOR HS CODE 280430, BY COUNTRY, 2019–2021 (USD) 74
FIGURE 26 EXPORT DATA FOR HS CODE 280430 FOR TOP 5 COUNTRIES, 2019–2021 (USD) 75
5.10.3.2 Import scenario 75
TABLE 14 IMPORT SCENARIO FOR HS CODE 280430, BY COUNTRY, 2019–2021 (USD) 75
FIGURE 27 IMPORT DATA FOR HS CODE 280430 TOP 5 COUNTRIES, 2019–2021 (USD) 76
5.11 PRICING ANALYSIS 76
5.11.1 AVERAGE LEVELIZED COST, BY REGION 76
TABLE 15 GREEN AMMONIA AVERAGE LEVELIZED COST FOR GRID PPA, BY REGION 76
TABLE 16 GREEN AMMONIA AVERAGE LEVELIZED COST FOR DEDICATED VARIABLE RENEWABLE ENERGY GRID PPA, BY REGION 76
5.12 CASE STUDY ANALYSIS 77
5.12.1 DOWNSCALING HABER-BOSCH 77
5.12.1.1 Problem statement 77
5.12.1.2 Solution 77
5.12.2 STORING AND TRANSPORTING RENEWABLE ENERGY 77
5.12.2.1 Problem statement 77
5.12.2.2 Solution 77
5.13 PORTER'S FIVE FORCES ANALYSIS 78
FIGURE 28 PORTER'S FIVE FORCES ANALYSIS FOR GREEN AMMONIA MARKET 78
TABLE 17 GREEN AMMONIA MARKET: PORTER'S FIVE FORCES ANALYSIS 78
5.13.1 THREAT OF SUBSTITUTES 79
5.13.2 BARGAINING POWER OF SUPPLIERS 79
5.13.3 BARGAINING POWER OF BUYERS 79
5.13.4 THREAT OF NEW ENTRANTS 79
5.13.5 INTENSITY OF COMPETITIVE RIVALRY 80

5.14 KEY STAKEHOLDERS AND BUYING CRITERIA 80
5.14.1 KEY STAKEHOLDERS IN BUYING PROCESS 80
FIGURE 29 INFLUENCE OF STAKEHOLDERS ON BUYING PROCESS FOR TOP 3 END-USE APPLICATIONS 80
TABLE 18 INFLUENCE OF STAKEHOLDERS ON BUYING PROCESS FOR TOP 3 END-USE APPLICATIONS (%) 80
5.14.2 BUYING CRITERIA 81
FIGURE 30 KEY BUYING CRITERIA FOR TOP 3 END-USE APPLICATIONS 81
TABLE 19 KEY BUYING CRITERIA FOR TOP 3 END-USE APPLICATIONS 81
6 KEY ELEMENTS IN GREEN AMMONIA PRODUCTION 82
6.1 NECESSARY ELEMENTS TO PRODUCE GREEN AMMONIA 82
FIGURE 31 GREEN AMMONIA PRODUCTION PROCESS AND ELEMENTS 82
6.1.1 POWER SOURCE 82
TABLE 20 RENEWABLE POWER PROVIDERS 83
6.1.2 ELECTROLYZERS 83
TABLE 21 ELECTROLYZER PROVIDERS 83
6.1.3 HABER-BOSCH REACTORS 84
TABLE 22 HABER-BOSCH REACTOR PROVIDERS 84
6.1.4 AIR SEPARATION UNITS 84
TABLE 23 AIR SEPARATION UNIT PROVIDERS 84
6.1.5 AMMONIA STORAGE UNITS 85
TABLE 24 AMMONIA STORAGE UNIT PROVIDERS 85
7 GREEN AMMONIA MARKET, BY TECHNOLOGY 86
7.1 INTRODUCTION 87
FIGURE 32 GREEN AMMONIA MARKET: BY TECHNOLOGY, 2022 87
TABLE 25 GREEN AMMONIA MARKET, BY TECHNOLOGY, 2018–2022 (USD MILLION) 87
TABLE 26 GREEN AMMONIA MARKET, BY TECHNOLOGY, 2023–2030 (USD MILLION) 88
7.2 ALKALINE WATER ELECTROLYSIS 88
7.2.1 RELATIVELY MATURE AND COST-EFFECTIVE TECHNOLOGY 88
TABLE 27 ALKALINE WATER ELECTROLYSIS: GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION, 2018–2022 (USD MILLION) 88
TABLE 28 ALKALINE WATER ELECTROLYSIS: GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION, 2023–2030 (USD MILLION) 89
7.3 PROTON EXCHANGE MEMBRANE (PEM) ELECTROLYSIS 89
7.3.1 HIGHLY FLEXIBLE TECHNOLOGY HAVING GOOD COUPLING WITH DYNAMIC AND INTERMITTENT RENEWABLE ENERGY SYSTEMS 89
TABLE 29 PROTON EXCHANGE MEMBRANE ELECTROLYSIS: GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION, 2018–2022 (USD MILLION) 90
TABLE 30 PROTON EXCHANGE MEMBRANE ELECTROLYSIS: GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION, 2023–2030 (USD MILLION) 90

7.4 SOLID OXIDE ELECTROLYSIS (SOE) 90
7.4.1 EFFICIENT TECHNOLOGY THAT REDUCES NEED FOR ELECTRICITY WHILE PRODUCING HYDROGEN 90
TABLE 31 SOLID OXIDE ELECTROLYSIS: GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION, 2018–2022 (USD MILLION) 91
TABLE 32 SOLID OXIDE ELECTROLYSIS: GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION, 2023–2030 (USD MILLION) 91
8 GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION 92
8.1 INTRODUCTION 93
FIGURE 33 GREEN AMMONIA MARKET: BY END-USE APPLICATION, 2022 93
TABLE 33 GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2018–2022 (USD MILLION) 93
TABLE 34 GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2023–2030 (USD MILLION) 93
8.2 POWER GENERATION 94
8.2.1 CONTINUES TO BE MOST DOMINANT SEGMENT IN GREEN AMMONIA MARKET 94
TABLE 35 POWER GENERATION: GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION, 2018–2022 (USD MILLION) 94
TABLE 36 POWER GENERATION: GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION, 2023–2030 (USD MILLION) 94
8.3 TRANSPORTATION 95
8.3.1 INCREASING INVESTMENTS IN FUEL CELL PROJECTS TO DRIVE MARKET 95
TABLE 37 TRANSPORTATION: GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION, 2018–2022 (USD MILLION) 95
TABLE 38 TRANSPORTATION: GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION, 2023–2030 (USD MILLION) 95
8.4 INDUSTRIAL FEEDSTOCK 96
8.4.1 VAST PRODUCTION OF AMMONIA FOR AGRICULTURAL FERTILIZERS TO BOOST MARKET 96
TABLE 39 INDUSTRIAL FEEDSTOCKS: GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION, 2018–2022 (USD MILLION) 96
TABLE 40 INDUSTRIAL FEEDSTOCKS: GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION, 2023–2030 (USD MILLION) 96
9 GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION 97
9.1 INTRODUCTION 98
FIGURE 34 ASIA PACIFIC ACCOUNTED FOR SECOND-LARGEST SHARE OF GREEN AMMONIA MARKET IN 2022 98
TABLE 41 GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION, 2018–2022 (USD MILLION) 99
TABLE 42 GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION, 2023–2030 (USD MILLION) 99
TABLE 43 GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION, 2018–2022 (MILLION TONS) 99
TABLE 44 GREEN AMMONIA MARKET, BY REGION, 2023–2030 (MILLION TONS) 100

9.2 EUROPE 100
FIGURE 35 EUROPE: SNAPSHOT OF GREEN AMMONIA MARKET 101
9.2.1 RECESSION IMPACT: EUROPE 101
9.2.2 MACRO FACTORS 102
9.2.2.1 Ammonia production 102
TABLE 45 EUROPE: AMMONIA PRODUCTION, BY COUNTRY, 2015–2021 (MILLION STANDARD CUBIC FEET PER DAY) 102
9.2.2.2 Hydrogen generation 102
TABLE 46 EUROPE: HYDROGEN GENERATION, BY COUNTRY, 2013–2017 (MILLION STANDARD CUBIC FEET PER DAY) 102
9.2.2.3 Installed renewable capacity 102
TABLE 47 EUROPE: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY COUNTRY, 2015–2021 (MW) 102
9.2.2.4 Greenhouse gas emissions 103
TABLE 48 EUROPE: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, BY COUNTRY, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 103
9.2.3 BY TECHNOLOGY 103
TABLE 49 EUROPE: GREEN AMMONIA MARKET, BY TECHNOLOGY, 2018–2022 (USD MILLION) 103
TABLE 50 EUROPE: GREEN AMMONIA MARKET, BY TECHNOLOGY, 2023–2030 (USD MILLION) 103
9.2.4 BY END-USE APPLICATION 104
TABLE 51 EUROPE: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2018–2022 (USD MILLION) 104
TABLE 52 EUROPE: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2023–2030 (USD MILLION) 104
9.2.5 BY COUNTRY 104
TABLE 53 EUROPE: GREEN AMMONIA MARKET, BY COUNTRY, 2018–2022 (USD MILLION) 104
TABLE 54 EUROPE: GREEN AMMONIA MARKET, BY COUNTRY, 2023–2030 (USD MILLION) 105
9.2.5.1 Germany 105
9.2.5.1.1 Ongoing green ammonia projects to stimulate market growth 105
9.2.5.1.2 Macro factors 105
TABLE 55 GERMANY: AMMONIA PRODUCTION, 2015–2021 (THOUSAND TONS) 105
TABLE 56 GERMANY: HYDROGEN GENERATION, 2013–2017 (MILLION STANDARD CUBIC FEET PER DAY) 105
TABLE 57 GERMANY: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2021 (MW) 106
TABLE 58 GERMANY: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2013–2017 (MILLION TONS OF CO2) 106
9.2.5.1.3 By end-use application 106
TABLE 59 GERMANY: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2018–2022 (USD MILLION) 106
TABLE 60 GERMANY: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2023–2030 (USD MILLION) 106
9.2.5.2 UK 107
9.2.5.2.1 Role of green ammonia in country’s aim to achieve net-zero emission goal to boost its production 107
9.2.5.2.2 Macro factors 107
TABLE 61 UK: AMMONIA PRODUCTION, 2015–2021 (THOUSAND TONS) 107
TABLE 62 UK: HYDROGEN GENERATION, 2013–2017 (MILLION STANDARD CUBIC FEET PER DAY) 107
TABLE 63 UK: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2019 (MW) 107
TABLE 64 UK: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 107
9.2.5.2.3 By end-use application 108
TABLE 65 UK: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2018–2022 (USD MILLION) 108
TABLE 66 UK: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2023–2030 (USD MILLION) 108
9.2.5.3 Netherlands 108
9.2.5.3.1 Favorable government policies and initiatives to produce green hydrogen to drive market 108
9.2.5.3.2 Macro factors 108
TABLE 67 NETHERLANDS: AMMONIA PRODUCTION, 2015–2021 (THOUSAND TONS) 108
TABLE 68 NETHERLANDS: HYDROGEN GENERATION, 2013–2017 (MILLION STANDARD CUBIC FEET PER DAY) 109
TABLE 69 NETHERLANDS: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2019 (MW) 109
TABLE 70 NETHERLANDS: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 109
9.2.5.3.3 By end-use application 109
TABLE 71 NETHERLANDS: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2018–2022 (USD MILLION) 109
TABLE 72 NETHERLANDS: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2023–2030 (USD MILLION) 110
9.2.5.4 Denmark 110
9.2.5.4.1 Investments in green fuel and large-scale green energy projects to fuel market growth 110
9.2.5.4.2 Macro factors 110
TABLE 73 DENMARK: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2019 (MW) 110
TABLE 74 DENMARK: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 110
9.2.5.4.3 By end-use application 111
TABLE 75 DENMARK: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2018–2022 (USD MILLION) 111
TABLE 76 DENMARK: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2023–2030 (USD MILLION) 111

9.2.5.5 Norway 111
9.2.5.5.1 Increasing green ammonia consumption in mobility applications to boost demand 111
9.2.5.5.2 Macro factors 112
TABLE 77 NORWAY: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2019 (MW) 112
TABLE 78 NORWAY: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 112
9.2.5.5.3 By end-use application 112
TABLE 79 NORWAY: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2018–2022 (USD MILLION) 112
TABLE 80 NORWAY: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2023–2030 (USD MILLION) 112
9.3 ASIA PACIFIC 113
FIGURE 36 ASIA PACIFIC: SNAPSHOT OF GREEN AMMONIA MARKET 114
9.3.1 RECESSION IMPACT: ASIA PACIFIC 114
9.3.2 MACRO FACTORS 115
9.3.2.1 Ammonia production 115
TABLE 81 ASIA PACIFIC: AMMONIA PRODUCTION, BY COUNTRY, 2015–2021 (THOUSAND TONS) 115
9.3.2.2 Hydrogen generation 115
TABLE 82 ASIA PACIFIC: HYDROGEN GENERATION, BY COUNTRY, 2013–2017 (MILLION STANDARD CUBIC FEET PER DAY) 115
9.3.2.3 Installed renewable capacity 115
TABLE 83 ASIA PACIFIC: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY COUNTRY, 2015–2021 (MW) 115
9.3.2.4 Greenhouse gas emissions 116
TABLE 84 ASIA PACIFIC: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, BY COUNTRY, 2013–2017 (MILLION TONS OF CO2) 116
9.3.3 BY TECHNOLOGY 116
TABLE 85 ASIA PACIFIC: GREEN AMMONIA MARKET, BY TECHNOLOGY, 2018–2022 (USD MILLION) 116
TABLE 86 ASIA PACIFIC: GREEN AMMONIA MARKET, BY TECHNOLOGY, 2023–2030 (USD MILLION) 116
9.3.4 BY END-USE APPLICATION 117
TABLE 87 ASIA PACIFIC: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2018–2022 (USD MILLION) 117
TABLE 88 ASIA PACIFIC: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2023–2030 (USD MILLION) 117
9.3.5 BY COUNTRY 117
TABLE 89 ASIA PACIFIC: GREEN AMMONIA MARKET, BY COUNTRY, 2018–2022 (USD MILLION) 117
TABLE 90 ASIA PACIFIC: GREEN AMMONIA MARKET, BY COUNTRY, 2023–2030 (USD MILLION) 118

9.3.5.1 Australia 118
9.3.5.1.1 Increasing focus on renewable energy production to drive market 118
9.3.5.1.2 Macro factors 118
TABLE 91 AUSTRALIA: AMMONIA PRODUCTION, 2015–2021 (THOUSAND TONS) 118
TABLE 92 AUSTRALIA: HYDROGEN GENERATION, 2013–2017 (MILLION STANDARD CUBIC FEET PER DAY) 118
TABLE 93 AUSTRALIA: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2021 (MW) 119
TABLE 94 AUSTRALIA: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 119
9.3.5.1.3 By end-use application 119
TABLE 95 AUSTRALIA: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2018–2022 (USD MILLION) 119
TABLE 96 AUSTRALIA: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2023–2030 (USD MILLION) 119
9.3.5.2 Japan 120
9.3.5.2.1 Favorable policies promoting use of green ammonia to support market growth 120
9.3.5.2.2 Macro factors 120
TABLE 97 JAPAN: AMMONIA PRODUCTION, 2015–2019 (THOUSAND TONS) 120
TABLE 98 JAPAN: HYDROGEN GENERATION, 2013–2017 (MILLION STANDARD CUBIC FEET PER DAY) 120
TABLE 99 JAPAN: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2021 (MW) 120
TABLE 100 JAPAN: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 121
9.3.5.2.3 By end-use application 121
TABLE 101 JAPAN: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2018–2022 (USD MILLION) 121
TABLE 102 JAPAN: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2023–2030 (USD MILLION) 121
9.3.5.3 New Zealand 121
9.3.5.3.1 Production of green fertilizers to boost demand for green ammonia 121
9.3.5.3.2 Macro factors 122
TABLE 103 NEW ZEALAND: AMMONIA PRODUCTION, 2015–2019 (THOUSAND TONS) 122
TABLE 104 NEW ZEALAND: HYDROGEN GENERATION, 2013–2017 (MILLION STANDARD CUBIC FEET PER DAY) 122
TABLE 105 NEW ZEALAND: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2019 (MW) 122
TABLE 106 NEW ZEALAND: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2013–2017 (MILLION TONS OF CO2) 122
9.3.5.3.3 By end-use application 122
TABLE 107 NEW ZEALAND: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2018–2022 (USD MILLION) 122
TABLE 108 NEW ZEALAND: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2023–2030 (USD MILLION) 123

9.3.5.4 India 123
9.3.5.4.1 Growing green ammonia consumption in mobility sector to propel market 123
9.3.5.4.2 Macro factors 123
TABLE 109 INDIA: AMMONIA PRODUCTION, 2015–2021 (THOUSAND TONS) 123
TABLE 110 INDIA: HYDROGEN GENERATION, 2013–2017 (MILLION STANDARD CUBIC FEET PER DAY) 124
TABLE 111 INDIA: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2019 (MW) 124
TABLE 112 INDIA: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2017 (MILLION TONS OF CO2) 124
9.3.5.4.3 By end-use application 124
TABLE 113 INDIA: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2022–2030 (USD MILLION) 124
9.3.5.5 South Korea 125
9.3.5.5.1 Implementation of mandates to decarbonize energy sector 125
9.3.5.5.2 Macro factors 125
TABLE 114 SOUTH KOREA: AMMONIA PRODUCTION, 2015–2021 (THOUSAND TONS) 125
TABLE 115 SOUTH KOREA: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2021 (MW) 125
TABLE 116 SOUTH KOREA: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 125
9.3.5.5.3 By end-use application 126
TABLE 117 SOUTH KOREA: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2023–2030 (USD MILLION) 126
9.3.5.6 Rest of Asia Pacific 126
9.3.5.6.1 Macro factors 126
TABLE 118 REST OF ASIA PACIFIC: AMMONIA PRODUCTION, 2015–2021 (THOUSAND TONS) 126
TABLE 119 REST OF ASIA PACIFIC: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2021 (MW) 126
TABLE 120 REST OF ASIA PACIFIC: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 127
9.3.5.6.2 By end-use application 127
TABLE 121 REST OF ASIA PACIFIC: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2018–2022 (USD MILLION) 127
TABLE 122 REST OF ASIA PACIFIC: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2023–2030 (USD MILLION) 127
9.4 NORTH AMERICA 128
9.4.1 RECESSION IMPACT: NORTH AMERICA 128
9.4.2 MACRO FACTORS 128
9.4.2.1 Ammonia production 128
TABLE 123 NORTH AMERICA: AMMONIA PRODUCTION, BY COUNTRY, 2015–2021 (THOUSAND TONS) 128
9.4.2.2 Hydrogen generation 128
TABLE 124 NORTH AMERICA: HYDROGEN GENERATION, BY COUNTRY, 2013–2017 (MILLION STANDARD CUBIC FEET PER DAY) 128
9.4.2.3 Installed renewable capacity 129
TABLE 125 NORTH AMERICA: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY COUNTRY, 2015–2021 (MW) 129
9.4.2.4 Greenhouse gas emissions 129
TABLE 126 NORTH AMERICA: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, BY COUNTRY, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 129
9.4.3 BY TECHNOLOGY 129
TABLE 127 NORTH AMERICA: GREEN AMMONIA MARKET, BY TECHNOLOGY, 2018–2022 (USD MILLION) 129
TABLE 128 NORTH AMERICA: GREEN AMMONIA MARKET, BY TECHNOLOGY, 2023–2030 (USD MILLION) 130
9.4.4 BY END-USE APPLICATION 130
TABLE 129 NORTH AMERICA: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2018–2022 (USD MILLION) 130
TABLE 130 NORTH AMERICA: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2023–2030 (USD MILLION) 130
9.4.5 BY COUNTRY 131
TABLE 131 NORTH AMERICA: GREEN AMMONIA MARKET, BY COUNTRY, 2018–2022 (USD MILLION) 131
TABLE 132 NORTH AMERICA: GREEN AMMONIA MARKET, BY COUNTRY, 2023–2030 (USD MILLION) 131
9.4.5.1 US 131
9.4.5.1.1 High demand for transportation fuels to fuel market growth 131
9.4.5.1.2 Macro factors 132
TABLE 133 US: AMMONIA PRODUCTION, 2015–2021 (THOUSAND TONS) 132
TABLE 134 US: HYDROGEN GENERATION, 2013–2017 (MILLION STANDARD CUBIC FEET PER DAY) 132
TABLE 135 US: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2021 (MW) 132
TABLE 136 US: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 132
9.4.5.1.3 By end-use application 132
TABLE 137 US: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2018–2022 (USD MILLION) 132
TABLE 138 US: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2023–2030 (USD MILLION) 133
9.4.5.2 Canada 133
9.4.5.2.1 Favorable policies promoting use of green ammonia to drive market 133
9.4.5.2.2 Macro factors 133
TABLE 139 CANADA: AMMONIA PRODUCTION, 2015–2021 (THOUSAND TONS) 133
TABLE 140 CANADA: HYDROGEN GENERATION, 2015–2017 (MILLION STANDARD CUBIC FEET PER DAY) 134
TABLE 141 CANADA: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2021 (MW) 134
TABLE 142 CANADA: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 134
9.4.5.2.3 By end-use application 134
TABLE 143 CANADA: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2018–2022 (USD MILLION) 134
TABLE 144 CANADA: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2023–2030 (USD MILLION) 135
9.4.5.3 Mexico 135
9.4.5.3.1 Increasing fertilizer market to boost demand for green ammonia 135
9.4.5.3.2 Macro factors 135
TABLE 145 MEXICO: AMMONIA PRODUCTION, 2015–2021 (THOUSAND TONS) 135
TABLE 146 MEXICO: HYDROGEN GENERATION, 2015–2017 (MILLION STANDARD CUBIC FEET PER DAY) 135
TABLE 147 MEXICO: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2021 (MW) 136
TABLE 148 MEXICO: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 136
9.4.5.3.3 By end-use application 136
TABLE 149 MEXICO: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2018–2022 (USD MILLION) 136
TABLE 150 MEXICO: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2023–2030 (USD MILLION) 136
9.5 REST OF THE WORLD 137
9.5.1 RECESSION IMPACT: ROW 137
9.5.2 MACRO FACTORS 137
9.5.2.1 Ammonia production 137
TABLE 151 REST OF THE WORLD: AMMONIA PRODUCTION, BY COUNTRY, 2015–2021 (THOUSAND TONS) 137
9.5.2.2 Hydrogen generation 137
TABLE 152 REST OF THE WORLD: HYDROGEN GENERATION, BY COUNTRY, 2013–2017 (MILLION STANDARD CUBIC FEET PER DAY) 137
9.5.2.3 Installed renewable capacity 138
TABLE 153 REST OF THE WORLD: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY COUNTRY, 2015–2021 (MW) 138
9.5.2.4 Greenhouse gas emissions 138
TABLE 154 REST OF THE WORLD: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, BY COUNTRY, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 138
9.5.3 BY TECHNOLOGY 138
TABLE 155 REST OF THE WORLD: GREEN AMMONIA MARKET, BY TECHNOLOGY, 2018–2022 (USD MILLION) 138
TABLE 156 REST OF THE WORLD: GREEN AMMONIA MARKET, BY TECHNOLOGY, 2023–2030 (USD MILLION) 139
9.5.4 BY END-USE APPLICATION 139
TABLE 157 REST OF THE WORLD: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2018–2022 (USD MILLION) 139
TABLE 158 REST OF THE WORLD: GREEN AMMONIA MARKET, BY END-USE APPLICATION, 2023–2030 (USD MILLION) 139
9.5.5 BY COUNTRY 140

9.5.5.1 China 140
9.5.5.1.1 Increased investments in green ammonia projects to drive market 140
9.5.5.1.2 Macro factors 140
TABLE 159 CHINA: AMMONIA PRODUCTION, 2015–2021 (THOUSAND TONS) 140
TABLE 160 CHINA: HYDROGEN GENERATION, 2013–2017 (MILLION STANDARD CUBIC FEET PER DAY) 140
TABLE 161 CHINA: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2019 (MW) 141
TABLE 162 CHINA: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2013–2017 (MILLION TONS OF CO2) 141
9.5.5.2 Russia 141
9.5.5.2.1 Focus on exporting fertilizers in international markets to boost demand for green ammonia 141
9.5.5.2.2 Macro factors 141
TABLE 163 RUSSIA: AMMONIA PRODUCTION, 2015–2021 (THOUSAND TONS) 141
TABLE 164 RUSSIA: HYDROGEN GENERATION, 2013–2017 (MILLION STANDARD CUBIC FEET PER DAY) 142
TABLE 165 RUSSIA: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2019 (MW) 142
TABLE 166 RUSSIA: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 142
9.5.5.3 Chile 142
9.5.5.3.1 Constant developments in energy sector to accelerate market growth 142
9.5.5.3.2 Macro factors 143
TABLE 167 CHILE: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2019 (MW) 143
TABLE 168 CHILE: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 143
9.5.5.4 Morocco 143
9.5.5.4.1 Efforts to increase share of renewable energy sources in power generation mix to propel market 143
9.5.5.4.2 Macro factors 143
TABLE 169 MOROCCO: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2019 (MW) 143
TABLE 170 MOROCCO: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 144
9.5.5.5 Saudi Arabia 144
9.5.5.5.1 Significant use of green hydrogen in mobility applications to support market growth 144
9.5.5.5.2 Macro factors 144
TABLE 171 SAUDI ARABIA: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2021 (MW) 144
TABLE 172 SAUDI ARABIA: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 144
9.5.5.6 UAE 145
9.5.5.6.1 Increasing use of hydrogen for electricity generation to stimulate market growth 145
9.5.5.6.2 Macro factors 145
TABLE 173 UAE: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2021 (MW) 145
TABLE 174 UAE: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 145
9.5.5.7 Brazil 145
9.5.5.7.1 Rising production of green hydrogen to drive market 145
9.5.5.7.2 Macro factors 146
TABLE 175 BRAZIL: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2021 (MW) 146
TABLE 176 BRAZIL: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 146
9.5.5.8 Egypt 146
9.5.5.8.1 Rising focus of government on increasing installed renewable energy capacity to fuel market 146
9.5.5.8.2 Macro factors 147
TABLE 177 EGYPT: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2021 (MW) 147
TABLE 178 EGYPT: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 147
9.5.5.9 Oman 147
9.5.5.9.1 Increasing use of green hydrogen in transportation sector to stimulate market growth 147
9.5.5.9.2 Macro factors 147
TABLE 179 OMAN: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2021 (MW) 147
TABLE 180 OMAN: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 147
9.5.5.10 Spain 148
9.5.5.10.1 Full-scale projects focused on producing solar power to create need for green ammonia 148
9.5.5.10.2 Macro factors 148
TABLE 181 SPAIN: INSTALLED RENEWABLE CAPACITY, BY SOURCE, 2015–2021 (MW) 148
TABLE 182 SPAIN: GREENHOUSE GAS EMISSIONS, 2015–2021 (MILLION TONS OF CO2) 148
10 COMPETITIVE LANDSCAPE 149
10.1 OVERVIEW 149
TABLE 183 KEY DEVELOPMENTS IN GREEN AMMONIA MARKET, 2018–2022 149
10.2 INDUSTRY CONCENTRATION 150
FIGURE 37 ACTIVE PLAYERS IN GREEN AMMONIA MARKET, 2021 150
10.3 MARKET EVALUATION FRAMEWORK 151
TABLE 184 MARKET EVALUATION FRAMEWORK, 2018–2022 151
10.4 ANALYSIS OF SEGMENTAL REVENUE OF TOP MARKET PLAYERS 152
FIGURE 38 SEGMENTAL REVENUE ANALYSIS OF KEY COMPANIES OFFERING GREEN AMMONIA, 2017–2021 152
10.5 RECENT DEVELOPMENTS 153
10.5.1 DEALS 153
TABLE 185 GREEN AMMONIA: DEALS, 2018–2022 153
10.5.2 OTHERS 154
TABLE 186 GREEN AMMONIA MARKET: OTHERS, 2018–2022 154

10.6 COMPANY EVALUATION QUADRANT, 2021 155
10.6.1 STARS 155
10.6.2 EMERGING LEADERS 155
10.6.3 PERVASIVE PLAYERS 155
10.6.4 PARTICIPANTS 155
FIGURE 39 GREEN AMMONIA MARKET: COMPETITIVE LEADERSHIP MAPPING, 2021 156
TABLE 187 COMPANY TECHNOLOGY FOOTPRINT 157
TABLE 188 COMPANY END-USE APPLICATION FOOTPRINT 158
TABLE 189 COMPANY REGION FOOTPRINT 159
10.7 START-UPS/SMES EVALUATION QUADRANT, 2021 160
10.7.1 PROGRESSIVE COMPANIES 160
10.7.2 RESPONSIVE COMPANIES 160
10.7.3 DYNAMIC COMPANIES 160
10.7.4 STARTING BLOCKS 160
FIGURE 40 GREEN AMMONIA MARKET: START-UPS/SMES EVALUATION QUADRANT, 2021 161
10.8 COMPETITIVE BENCHMARKING 162
TABLE 190 GREEN AMMONIA MARKET: KEY START-UPS/SMES 162
TABLE 191 COMPANY TECHNOLOGY FOOTPRINT: START-UPS 162
TABLE 192 COMPANY END-USE APPLICATION FOOTPRINT: START-UPS 163
TABLE 193 COMPANY REGION FOOTPRINT: START-UPS 163
11 COMPANY PROFILES 164
11.1 TECHNOLOGY PROVIDERS 164
(Business Overview, Products/Services/Solutions Offered, MnM View, Key Strengths and Right to Win, Strategic Choices Made, Weaknesses and Competitive Threats, Recent Developments)*
11.1.1 SIEMENS ENERGY 164
TABLE 194 SIEMENS ENERGY: BUSINESS OVERVIEW 164
FIGURE 41 SIEMENS ENERGY: COMPANY SNAPSHOT 165
TABLE 195 SIEMENS ENERGY: DEALS 166
11.1.2 THYSSENKRUPP AG 168
TABLE 196 THYSSENKRUPP AG: BUSINESS OVERVIEW 168
FIGURE 42 THYSSENKRUPP AG: COMPANY SNAPSHOT 169
TABLE 197 THYSSENKRUPP AG: PRODUCT LAUNCHES 170
TABLE 198 THYSSENKRUPP AG: DEALS 170
11.1.3 MAN ENERGY SOLUTIONS 172
TABLE 199 MAN ENERGY SOLUTIONS: BUSINESS OVERVIEW 172
TABLE 200 MAN ENERGY SOLUTIONS: PRODUCT LAUNCHES 173
TABLE 201 MAN ENERGY SOLUTIONS: DEALS 173
11.1.4 NEL ASA 175
TABLE 202 NEL ASA: BUSINESS OVERVIEW 175
TABLE 203 NEL ASA: DEALS 177
11.1.5 ITM POWER 179
TABLE 204 ITM POWER: BUSINESS OVERVIEW 179
FIGURE 44 ITM POWER: COMPANY SNAPSHOT 180
TABLE 205 ITM POWER: DEALS 181
11.1.6 MCPHY ENERGY S.A. 182
TABLE 206 MCPHY ENERGY S.A.: BUSINESS OVERVIEW 182
FIGURE 45 MCPHY ENERGY S.A.: COMPANY SNAPSHOT 183
TABLE 207 MCPHY ENERGY S.A.: DEALS 183
11.1.7 ENAPTER S.R.L. 185
TABLE 208 ENAPTER S.R.L.: BUSINESS OVERVIEW 185
TABLE 209 ENAPTER S.R.L.: PRODUCT DEVELOPMENT 186
11.1.8 GREEN HYDROGEN SYSTEMS 187
TABLE 210 GREEN HYDROGEN SYSTEMS: BUSINESS OVERVIEW 187
FIGURE 46 GREEN HYDROGEN SYSTEMS: COMPANY SNAPSHOT 187
11.1.9 FUELPOSITIVE CORPORATION 189
TABLE 211 FUELPOSITIVE CORPORATION: BUSINESS OVERVIEW 189
11.1.10 STAMICARBON 190
TABLE 212 STAMICARBON: BUSINESS OVERVIEW 190
11.2 OTHER TECHNOLOGY PROVIDERS 191
11.2.1 HYDROGENICS 191
11.2.2 HYGENCO 191
11.2.3 ELECTROCHAEA 192
11.2.4 STARFIRE ENERGY 193
11.2.5 EXYTRON 193
11.2.6 AQUAHYDREX 194